Торгівля мінливими акціями за технічними показниками

Волатильність – це розподіл прибутковості для даного цінного паперу або індексу ринку. Короткотерміновими трейдерами вона визначається як середня різниця між денним максимумом акцій та денним мінімумом, поділена на ціну акцій. Акції, які рухаються на 5 доларів на день із ціною акції 50 доларів, є більш мінливими, ніж акції, які рухаються на 5 доларів на день із ціною акції 150 доларів, оскільки відсотковий рух більший із першим.

Торгівля найбільш нестабільними акціями є ефективним способом торгівлі, оскільки теоретично ці акції пропонують найбільший потенціал для отримання прибутку. Не без власної небезпеки багато трейдерів шукають ці акції, але стикаються з двома основними питаннями: як знайти найбільш нестабільні акції та як торгувати ними за допомогою технічних показників. 

Як знайти найбільш мінливі запаси

Пошук найбільш мінливих запасів не є складним і не вимагає постійних досліджень або перевірки запасів. Замість цього запустіть фондовий екран для акцій, які постійно змінюються. Обсяг також важливий при торгівлі леткими акціями для легкого входу та виходу.

Додаток акцій ( StockFetcher.com ) – це приклад фільтра, за допомогою якого можна відстежувати дуже мінливі акції. Застосовуючи настроювані фільтри, Stock Fetcher відбирає акції із середнім ходом більше 5% на день (між відкритим та закритим) протягом останніх 100 днів. Він також фільтрує запаси вартістю від 10 до 100 доларів США та середнім щоденним обсягом понад 4 мільйони за останні 30 днів. Крім того, якщо вас цікавлять лише акції, додавання фільтра типу “обмін – це не Amex” допомагає уникнути появи ETF із залученим кредитом у результатах пошуку.

Більш інтенсивним варіантом є пошук нестабільних запасів щодня. Finviz.com (безкоштовна версія) забезпечує найкращих виграшів, найкращих програвачів та найбільш нестабільні акції на кожен торговий день. Використовуйте інструмент перевірки для подальшого фільтрування результатів за ринковою капіталізацією, продуктивністю та обсягом. Звуження пошуку таким чином надає торговцям список акцій, що відповідає їх точним специфікаціям.

Nasdaq.com перелічує найбільших виграшів та програшів на NYSE та AMEX. Це не відфільтровані результати і відображають лише нестабільність за цей день. Отже, у списку представлені потенційні акції, які можуть і надалі бути мінливими, але трейдерам потрібно переглянути результати вручну та перевірити, які акції мають історію волатильності та мають достатній обсяг для гарантування торгів.

Торгівля найбільш мінливими акціями

Леткі акції схильні до різких рухів, що вимагає терпіння в очікуванні входів, але швидких дій, коли ці записи з’являються. Як і у випадку з будь-якими акціями, торгівля нестабільними акціями, що є в тренді, забезпечує спрямований ухил, надаючи торговцю перевагу. Певні індикатори можна використовувати для торгівлі нестабільними акціями, але трейдер також повинен відслідковувати дію ціни – спостерігаючи, чи ціна робить вищі максимуми коливань або нижчі мінімуми коливань відносно попередніх хвиль, – щоб визначити, коли приймаються сигнали індикатора і коли вони залишаються наодинці. Ось два технічні показники, які ви можете використовувати для торгівлі нестабільними акціями, а також те, на що слід звертати увагу щодо цінової дії.

Канали Келтнера

Канали Келтнера розміщують верхню, середню та нижню смуги навколо цінової дії на фондовому графіку. Показник є найбільш корисним на ринках, що сильно розвиваються, коли ціна робить вищі максимуми та вищі мінімуми для висхідного тренду, або нижчі максимуми та нижчі мінімуми для низхідного тренду.

Під час сильного висхідного тренду ціна буде “їздити” по верхньому каналу Келтнера, а відкати часто ледве досягають середньої смуги і не перевищують нижньої смуги. Тому середня смуга є потенційною точкою входу. Зупинка розміщується приблизно на половину-дві третини шляху між середньою смугою та нижньою смугою. Вихід розміщений трохи вище верхньої смуги. 

Застосовуйте ту ж концепцію до низхідних тенденцій. Ціна часто відстежує нижню лінію каналу Келтнера, і відкат часто досягає середньої смуги, але не перевищує верхньої лінії Келтнера. Тому середня лінія забезпечує зону короткого входу – зупинка розміщується безпосередньо всередині верхньої лінії Келтнера, а ціль знаходиться нижче нижньої лінії Келтнера. 

Канали Келтнера, як правило, створюються з використанням попередніх 20 цінових барів із коефіцієнтом середнього дійсного діапазону до 2,0. Винагорода щодо ризику зазвичай становить 1,5 або 2,0 до 1, тобто для 1 долара ризику потенційний прибуток становить 1,50-2,00 доларів США.

Оскільки канали Келтнера рухаються зі зміною ціни, ціль розміщується під час торгів і зберігається там. 

Перевага цієї стратегії полягає в тому, що порядок чекає на середній смузі. Час вступу не потрібно, і як тільки всі замовлення розміщені, трейдеру не потрібно нічого робити, крім як сидіти склавши руки і чекати, поки не буде заповнена зупинка або ціль. Крім того, торгівлею можна активно керувати. Для дуже сильної тенденції ціль може бути скоригована, щоб отримати більший прибуток. Зупинку та ризик слід зменшувати лише у міру того, як торгівля стає вигідною; ризик ніколи не збільшується під час торгівлі.

Недоліком цієї стратегії є те, що вона добре працює на трендових ринках, але як тільки тенденція зникне, втратні угоди почнуться, оскільки ціна, швидше за все, рухатиметься вперед-назад між лініями верхнього та нижнього каналів. 

У цьому відношенні допомагає фільтрування торгів на основі сили тренду. Наприклад, під час висхідного тренду, якщо ціна не змогла досягти більш високого максимуму безпосередньо перед тривалим входом, уникайте торгівлі, оскільки більш глибокий відкат, швидше за все, зупинить торгівлю.

Стохастичний генератор

Стохастичний осцилятор є ще одним показником того, що корисно для торгівлі найбільш летючих запасів. Ця стратегія використовує стохастичний осцилятор на діючих запасах або акціях, у яких відсутня чітко визначена тенденція. Леткі запаси часто осідають в межах, перш ніж вирішити, в якому напрямку рухатися далі. Оскільки сильний хід може швидко створити велику негативну позицію, очікування певного підтвердження розвороту є розумним. Стохастичний генератор надає це підтвердження.

Коли ціні не вистачає чіткого напрямку і вона рухається переважно вбік, продавайте біля вершини діапазону, як тільки стохастика перевищує 80, а потім опускається нижче. Поставте зупинку трохи вище висоти, яка щойно утворилася, з ціллю на 75% шляху вниз від діапазону. Наприклад, якщо діапазон дорівнює $ 1, від низького до високого, поставте ціль на 0,25 $ вище мінімуму. 

Займіть довгі позиції біля нижньої частини діапазону, коли стохастичний опуститься нижче 20, а потім зросте над ним. Поставте зупинку нижче недавнього мінімуму і націліться на 75% вище діапазону. Якщо діапазон становить максимум 1 долар, від високого до низького, ціль розміщується на 0,25 долара нижче максимуму. 

Торги проводяться, як тільки ціна переходить стохастичний тригерний рівень (80 або 20). Не чекайте завершення цінового рядка; до того моменту, як закінчиться 1-хвилинний, 2-хвилинний або 5-хвилинний бар, ціна може зайти занадто далеко до цілі, щоб зробити торгівлю вигідною.

Ігнорувати протилежні сигнали під час торгівлі; дозволити цілі або зупинитися, щоб потрапити. Як тільки ціль потрапить, якщо запас продовжує коливатися, незабаром після цього з’явиться сигнал у зворотному напрямку. На малюнку 3 показана коротка торгівля, за якою негайно йде довга торгівля, за якою йде інша коротка торгівля. 

Стохастичний генератор використовує стандартні налаштування 12 періодів і% K, встановлений на 3.

На малюнку 3, діапазон становить 0,16 дол. У висоту (16 дол. США мінус 15,84 дол. США); 25% від $ 0,16 – це $ 0,04. Відніміть 0,04 долара від максимуму діапазону в 16 доларів, щоб отримати цільову позицію для довгих позицій 15,96 доларів. Додайте 0,04 долара до мінімуму діапазону на рівні 15,84 долара, щоб отримати цільову позицію для коротких позицій 15,88 долара. Поки діапазон діє, це ваші цілі для довгих і коротких позицій. Таким чином, ціль, швидше за все, потрапить, навіть якщо ціна не повернеться до верхньої чи нижньої частини діапазону, якщо вона довга чи коротка, відповідно. 

Для першої короткої торгівлі, трохи після 13:30, стохастичний піднімається вище 80, а потім опускається нижче нього. Це сигналізує про коротку торгівлю. Продавайте за поточною ціною, як тільки показник перетне нижче 80 згори. Негайно поставте зупинку вище нещодавнього максимуму ціни, який щойно сформувався. Встановіть мету виходу на рівні 15,88 дол. Не робіть нічого іншого, поки не буде досягнута зупинка або ціль. Ціль потрапляє менш ніж через годину, отримуючи прибуток від торгівлі. З тих пір стохастик опустився нижче 20, тому, як тільки він відновиться вище 20, увійдіть у довгу торгівлю за поточною ціною. Швидко поставте зупинку нижче ціни, яка щойно утворилася, і поставте ціль для виходу на рівні 15,96 доларів. Ця торгівля триває близько 15 хвилин, перш ніж досягти цілі вигідної торгівлі. Інша коротка торгівля розвивається відразу після попередньої торгівлі; введіть короткий за поточною ціною, коли стохастичний перетинає нижче 80, поставте зупинку вище нещодавнього максимуму ціни і поставте ціль для виходу на рівні 15,88 долара. Ціль досягається менш ніж через 30 хвилин.

Перевага цієї стратегії полягає в тому, що вона чекає відступу до вигідного району, і ціна починає рухатися назад у нашому торговому напрямку, коли ми входимо. Отже, може бути використана відносно щільна зупинка, і відношення винагороди до ризику, як правило, становить 1,5: 1 або більше. Головний недолік – помилкові сигнали. Помилкові сигнали – це коли індикатор перетинає лінію 80 (для шортів) або 20 (для шортів), що потенційно може призвести до втрати торгів до того, як розвинеться вигідний хід.

Оскільки стохастика рухається повільніше, ніж ціна, індикатор також може подавати сигнал занадто пізно. Коли виникають сигнали про вступ, ціна, можливо, вже суттєво рухалася до цілі, тим самим зменшуючи потенціал прибутку і, можливо, роблячи торгівлю не вартою. Після вступу винагорода повинна бути принаймні в 1,5 рази більша за ризик, виходячи з цілі та зупинки.

Суть

Нестійкі акції привабливі для трейдерів завдяки швидкому потенціалу отримання прибутку. Тенденційні волатильні акції часто забезпечують найбільший потенціал для отримання прибутку, оскільки існує спрямованість упередженості, щоб допомогти трейдерам у прийнятті рішень. Канали Келтнера корисні в сильних тенденціях, оскільки ціна часто тягнеться лише до середньої смуги, забезпечуючи вхід. Недоліком є ​​те, що, як тільки тренд закінчиться, відбудуться програші. Моніторинг цінових дій і переконавшись, що ціна робить все вище і вище мінімум до того, як увійти в угоду (нижчий і нижчий максимум для низхідної торгівлі) допоможе пом’якшити цей дефект.

Нестійкі акції не завжди в тренді; вони часто бичують туди-сюди. Під час діапазону, коли стохастик досягає екстремального рівня (80 або 20), а потім повертається в інший бік, це вказує на те, що діапазон продовжується, і надає можливість торгівлі. Відстежуйте як стохастичні канали, так і канали Келтнера, щоб діяти як на трендові, так і на різноманітні можливості. Хоча жоден показник не є ідеальним – отже, завжди слідкуйте за ціновою діяльністю, щоб допомогти визначити, коли ринок змінюється або коливається, щоб застосувати правильний інструмент.

[Прибуток від волатильності вимагає широкого використання технічного аналізу, що включає як схеми діаграм, так і технічні показники. Якщо ви новачок у технічному аналізі або хочете покращити свої навички, курс  технічного аналізу  в  Академії Investopedia  надає поглиблений огляд технічних концепцій, необхідних для того, щоб стати успішним трейдером.]