Індикатори настрою ринку Форекс
За даними піврічного опитування обсягів обміну іноземної валюти за квітень 2012 року, щоденно здійснюється сполучення валютних спотових операцій майже на $ 4,3 млрд. Оскільки так багато учасників – більшість з яких торгують із спекулятивних причин – досягнення переваги на ринку форекс є вирішальним. Фундаментальний аналіз забезпечує широке уявлення про рух валютної пари, а технічний аналіз визначає тенденції та допомагає відокремити поворотні точки.
Індикатори настрою Індикатори настрою показують відсоток або необроблені дані від кількості угод або трейдерів, які зайняли певну позицію в валютній парі. Наприклад, припустимо, що 100 торговців торгують валютною парою; якщо 60 з них довгі і 40 короткі, то 60% трейдерів довго на валютній парі.
Коли відсоток торгів або трейдерів на одній позиції досягає граничного рівня, показники настрою стають дуже корисними. Припустимо, наша вищезгадана валютна пара продовжує зростати, і врешті-решт 90 із 100 трейдерів довгі (10 короткі); залишається дуже мало трейдерів, щоб продовжувати просувати тенденцію вгору. Сентимент вказує, що пора починати стежити за розворотом ціни. Коли ціна опускається нижче і показує сигнал, який вона перевищила, трейдер настроїв вступає коротко, припускаючи, що тим, хто довгий, потрібно буде продати, щоб уникнути подальших втрат, оскільки ціна падає.
Індикатори настрою не є точними сигналами купівлі чи продажу. Зачекайте, поки ціна підтвердить розворот, перш ніж діяти на сигнали настрою. Валюти можуть триматися на екстремальних рівнях протягом тривалого періоду часу, і розворот може відбутися не відразу.
“Екстремальні рівні” варіюватимуться від пари до пари. Якщо ціна валютної пари історично змінилася при купівлі досягає 75%, коли кількість лонгів знову досягає цього рівня, цілком ймовірно, що пара перебуває в екстремальній ситуації, і вам слід стежити за ознаками розвороту ціни. Якщо інша пара історично змінила ситуацію, коли близько 85% трейдерів не вистачає, тоді ви будете спостерігати за розворотом на рівні цього відсотка або раніше.
Показники настрою надходять у різних формах та з різних джерел. Одні не обов’язково кращі за інші, і їх можна використовувати разом, або конкретні стратегії можна адаптувати до інформації, яку вам найлегше інтерпретувати.
Прихильність звітів трейдерів Популярний інструмент, що використовується ф’ючерсними трейдерами, також застосовується до спотових форекс трейдерів. Прихильність торговців (COT) випускається щоп’ятниці Комісією з торгівлі товарними ф’ючерсами. Дані базуються на позиціях, що утримувались на попередній вівторок, що означає, що дані не в режимі реального часу, але все ще корисні.
Інтерпретація справжніх публікацій, випущених Комісією з торгівлі товарними ф’ючерсами, може викликати заплутаність і певною мірою мистецтво. Отже, побудова графіків даних та інтерпретація показаних рівнів є більш простим способом оцінки настрою за допомогою звітів COT.
Barchart.com пропонує простий спосіб скласти графік даних COT разом із конкретним графіком цін на ф’ючерси. На діаграмі нижче наведено ф’ючерсний контракт Daily Continuous Euro FX (грудень 2012 р.) Із доданим індикатором лінійної діаграми зобов’язань трейдерів. Дані COT відображаються не у відсотках від кількості коротких або довгих трейдерів, а як кількість короткочасних / довгих контрактів.
Рисунок 1. Щоденний безперервний ф’ючерсний курс на валютні євро
Джерело: Barchart.com
Великі спекулянти (зелена лінія) торгують з метою отримання прибутку і є послідовниками тенденцій. Рекламні ролики (червона лінія) використовують ф’ючерсні ринки для хеджування, і, отже, є трейдерами, що торгують проти тенденцій. Зосередьтеся на великих спекулянтах; в той час, як у цих трейдерів глибокі кишені, вони не можуть довго витримувати програшні угоди. Коли занадто багато спекулянтів перебувають на одній стороні ринку, існує велика ймовірність розвороту.
За вказаний проміжок часу, коли великим спекулянтам не вистачало близько 200 000 контрактів, незабаром відбувся принаймні короткочасний мітинг. Це не остаточний або «нетривалий» екстремальний рівень, який з часом може змінюватися.
Іншим способом використання даних COT є пошук перехрещення. Коли великі спекулянти переходять з чистої короткої позиції на чисту довгу позицію (або навпаки), це підтверджує поточну тенденцію та вказує, що є ще більше місця для руху.
Рисунок 2: Щотижневі безперервні ф’ючерси на валютні курси Євро
Джерело: Barchart.com
Хоча метод перехрещення схильний подавати деякі помилкові сигнали, між 2010 і 2012 роками було зафіксовано кілька великих ходів за допомогою методу. Коли спекулянти переходять від чистого короткого до чистого довгого, шукайте ціну ф’ючерсів на євро і, за розширенням, EUR / USD, щоб оцінити. Коли спекулянти переходять від чистого довгого до чистого короткого, шукайте ціну ф’ючерсів та пов’язаних з ними валютних пар для знецінення.
Відкритий інтерес до ф’ючерсів Ринок форекс працює позабіржово – незалежні брокери та трейдери у всьому світі створюють нецентралізований ринок. Хоча деякі брокери публікують обсяг, вироблений за замовленнями клієнтів, він не порівнюється з даними про обсяг або відкриті відсотки, доступними на централізованій біржі, такій як ф’ючерсна біржа.
Статистика доступна для всіх ф’ючерсних контрактів, що торгуються, і відкритими позиціями.
Якщо валютна пара AUD / USD має тенденцію до зростання, бажання відкрити інтерес до ф’ючерсів на австралійські долари забезпечує додаткове розуміння пари. Збільшення відкритого відсотка у міру того, як ціна рухається вгору, вказує на те, що тенденція, ймовірно, продовжиться. Вирівнюючи або знижуючи відкриті відсоткові сигнали, тенденція до зростання може наближатися до кінця.
У наступній таблиці показано, як відкритий відсоток зазвичай тлумачиться для ф’ючерсного контракту.
Рисунок 3: Інтерпретація відкритих відсотків
Дані потім слід застосовувати до ринку форекс. Наприклад, сила ф’ючерсів на євро (слабкість долара США), швидше за все, продовжуватиме підвищувати курс EUR / USD. Слабкість ф’ючерсів на японську єну (сила долара США), швидше за все, підштовхне USD / JPY вище.
Інформація про обсяг ф’ючерсів та відкриті відсотки доступна від CME Group, а також доступна через торгові платформи, такі як TD Ameritrade’s Thinkorswim.
Підсумки позицій за посередництвом Для забезпечення прозорості позабіржового валютного ринку багато форекс-брокери публікують сукупний відсоток трейдерів чи торгів, які в даний час довгі чи короткі у певній валютній парі.
Дані збираються лише від клієнтів цього брокера, і тому забезпечують мікрокосмічне уявлення про ринкові настрої. Читання настроїв, опубліковані одним брокером, можуть бути чи не схожі на цифри, опубліковані іншими брокерами. Маленькі брокери з невеликою кількістю клієнтів рідше точно представляють настрої всього ринку (до складу якого входять усі брокери та трейдери), тоді як більші брокери з більшою кількістю клієнтів складають більшу частину всього ринку, і, отже, можуть дати кращі вказівки загальних настроїв.
Багато брокерів безкоштовно пропонують інструмент настроїв на своєму веб-сайті. Перевірте кілька посередників, щоб побачити, чи схожі показники настрою. Коли декілька брокерів показують екстремальні показники, дуже ймовірно, що розворот вже близько. Якщо показники настрою суттєво різняться між брокерами, тоді цей тип індикатора не слід використовувати, поки ці цифри не вирівняються.
Деякі інтернет-джерела також розробили власні показники настрою. Наприклад, DailyFx публікує безкоштовний щотижневий індекс спекулятивного настрою (SSI) у поєднанні з аналізом та ідеями щодо обміну даними.
У нижньому рядку Індикатори форекс настрою в декількох формах і з багатьох джерел. Використання кількох показників настроїв у поєднанні з показники індикатора настрою. Програшні торгівлі все ще трапляються при використанні настроїв – екстремальні рівні можуть тривати довгий час, або розворот ціни може бути набагато меншим або більшим, ніж свідчать показання настрою.