Визначення зворотної голови та плечей
Що таке зворотна голова та плечі?
Інверсна голова і плечі, яку також називають “низ голови і плечей”, схожа на стандартну схему голови і плечей, але інвертована: зверху голова і плечі використовуються для прогнозування розворотів у спадному напрямку. Ця закономірність виявляється, коли цінова ціна на цінний папір відповідає наступним характеристикам: ціна падає до мінімуму, а потім зростає; ціна опускається нижче колишнього корита, а потім знову зростає; нарешті, ціна знову падає, але не до другого корита. Як тільки буде зроблено остаточне корито, ціна рухається вгору, до опору, виявленого біля вершини попереднього корита.
Ключові винос
- Інверсна голова і плечі схожі на стандартний малюнок голови та плечей, але перевернуті: з верхівкою голови та плечей використовуються для прогнозування розворотів у спадах.
- Зворотний малюнок голови і плечей, після завершення, сигналізує про бичачий ринок
- Інвестори, як правило, займають довгу позицію, коли ціна піднімається вище опору декольте.
Що говорить вам зворотна голова та плечі?
Інвестори, як правило, займають довгу позицію, коли ціна піднімається вище опору декольте. Перший і третій жолоб вважаються плечима, а другий пік формує голову. Рух вище опору, також відомий як виріз, використовується як сигнал різкого руху вище. Багато трейдерів стежать за великим зростанням обсягу, щоб підтвердити обгрунтованість прориву. Ця модель є протилежною популярній схемі голови та плечей, але використовується для прогнозування змін у спадному тренді, а не у висхідному.
Відповідну ціль на прибуток можна встановити, вимірявши відстань між низом голови та вирізом візерунка та використовуючи ту саму відстань, щоб спрогнозувати, наскільки ціна може рухатись у напрямку прориву. Наприклад, якщо відстань між головою та декольте становить десять пунктів, цільовий прибуток встановлюється на десять пунктів вище декольте візерунка. Агресивний ордер на стоп-лосс може бути розміщений під ціновим баром або свічкою. Крім того, консервативний ордер стоп-лосс може бути розміщений нижче правого плеча зворотного візерунка голови та плечей.
Зворотний малюнок голови і плечей складається з трьох складових частин:
- Після тривалих ведмежих тенденцій ціна падає до корита і згодом зростає, формуючи пік.
- Ціна знову падає, утворюючи друге корито, істотно нижче початкового мінімуму, і знову зростає.
- Ціна падає втретє, але лише до рівня першого корита, перш ніж ще раз піднятися і змінити тенденцію.
Торгуючи інверсною головою та плечима агресивно
Замовлення на стоп-покупку можна розмістити трохи вище декольте зворотного візерунка голови та плечей. Це гарантує, що інвестор вступає на першій перерві декольте, набираючи імпульс до зростання. Недоліки цієї стратегії включають можливість помилкового прориву та більш високе пробуксування щодо виконання замовлення.
Торгуючи зворотною головою та плечима консервативно
Інвестор може почекати, поки ціна закриється вище декольте; це фактично чекає підтвердження того, що прорив дійсний. Використовуючи цю стратегію, інвестор може увійти на першому закритті вище декольте. Крім того, лімітний ордер може бути розміщений на або трохи нижче зламаного декольте, намагаючись виконати скасування ціни. Очікування на повторне відтворення, швидше за все, призведе до меншого пробуксування; однак існує ймовірність пропустити торгівлю, якщо не відбудеться відступ.
Різниця між зворотною головою та плечима та головою та плечима
Протилежністю діаграмі зворотних голови та плечей є стандартні голова та плечі, які використовуються для прогнозування розворотів у тенденціях зростання. Ця закономірність виявляється, коли цінова дія цінного папера відповідає наступним характеристикам: ціна зростає до піку, а потім падає; ціна піднімається вище колишнього піку, а потім знову падає; нарешті, ціна зростає знову, але не до другого піку. Після досягнення остаточного піку ціна опускається вниз, до опору, виявленого біля дна попередніх піків.
Обмеження зворотної голови та плечей
Як і всі схеми складання графіків, злети і падіння голови та плечей розповідають дуже конкретну історію про битву, що ведеться між биками та ведмедями.
Початковий спад і наступний пік представляють імпульс нарощування попереднього ведмежого тренду до першої плечової частини. Бажаючи підтримувати рух вниз якомога довше, ведмеді намагаються відсунути ціну назад за початкове корито після плеча, щоб досягти нового мінімуму (голова). На даний момент все ще можливо, що ведмеді можуть відновити своє домінування на ринку та продовжити тенденцію до зниження.
Однак, як тільки ціна зростає вдруге і досягає позначки вище початкового піку, стає очевидно, що бики набирають позиції. Ведмеді ще раз намагаються знизити ціну вниз, але досягають успіху лише в нижчій нижчій точці, яка була досягнута в початковому кориті. Ця неможливість подолати найнижчий мінімум сигналізує про поразку ведмедів і биків, що веде до зростання ціни і завершує розворот.