Соціономіка

Що таке соціономіка?

Соціономіка – це вивчення соціального настрою та його впливу на соціальні установки та дії. Більш конкретно, він прагне зрозуміти, як соціальний настрій регулює загальний напрямок і характер соціальної поведінки в таких сферах, як політика, поп-культура, фінансові ринки та економіка. Нетрадиційно соціономічна теорія передбачає, що лідери та їх політика практично безсилі змінювати соціальний настрій і що їхні дії в сукупності виражають соціальний настрій, а не регулюють його.

Ключові винос

  • Соціономіка – це фінансова теорія, згідно з якою якийсь колективний соціальний настрій рухає спостережувані політичні, економічні та фінансові тенденції. 
  • Соціономіка тісно пов’язана з Принципом хвилі Елліотта, і обидва були популяризовані інвестиційним менеджером Робертом Прехтером. 
  • Соціономічні ідеї популярні серед деяких трейдерів та представників інвестуючої громадськості, але стикаються з низкою глибоких питань та критики, які інвестори повинні розглянути.  

Походження соціономіки

Соціономіка – піонером якої був аналітик фінансового ринку Роберт Р. Прехтер, який популяризувавПринцип хвилі Елліотта, починаючи з 1970-х років – перетворює загальноприйняту мудрість на голову.

Звичайні аналітики вважають, що події впливають на соціальний настрій. Наприклад, загальноприйнята думка говорить, що зростання фондового ринку, економіка, що розростається, оптимістичні теми популярних розваг і позитивні новини роблять суспільство оптимістичним і щасливим, а падіння фондового ринку, економіка, що скорочується, темніші теми популярних розваг і негативні новини робили б суспільство песимістичним і нещасним. Соціономіка, навпаки, пропонує, що хвилі соціального настрою коливаються природним шляхом і стають першими, змінюючи передбачуваний напрямок причинності. Таким чином, оптимістичне і щасливе суспільство виробляє більше позитивних дій, таких як зростання фондового ринку, економіка, що розростається, і більш привабливі теми в популярних розвагах, а песимістичне і нещасне суспільство виробляє більше негативних соціальних дій, таких як падіння фондового ринку, економіка, що скорочується, і темніші теми в популярних розвагах.

Оскільки індекси фондового ринку можуть відображати зміни соціального настрою майже відразу, соціономічні дослідження зазвичай використовують їх як еталонні показники соціального настрою або соціометри, щоб зрозуміти та передбачити зміни в інших сферах соціальної діяльності, таких як бізнес та політика, що займає більше часу розіграти.

Зв’язок між соціономікою, фінансовими ринками та економікою

У книзі Прехтера 2016 року “Соціономічна теорія фінансів” (STF) застосовується соціономічна теорія до фінансових ринків. STF пропонує, що економіка та фінанси – це дві принципово різні галузі. Він протистоїть традиційній економічній причинності у фінансах, а також Гіпотезі ефективного ринку (EMH) у всіх основних аспектах. Коротше кажучи, Прехтер визнає, що на вільних економічних ринках, де люди знають власні цінності, ціни на товари та послуги в основному визначаються раціонально, об’єктивні, стабільні, мотивовані свідомою максимізацією корисності та регулюються законом попиту та пропозиції. Але STF пропонує, щоб на фінансових ринках, де інвестори не впевнені у майбутніх оцінках інших, ціноутворення на інвестиції в основному було нераціонально детермінованим, суб’єктивним, невпинно динамічним, мотивованим пасінням та регульованим хвилями соціального настрою.

Соціономіка припускає, що хвилі соціального настрою є ендогенними і коливаються природним чином за фрактальним малюнком, описаним хвильовою моделлю Елліотта, тобто жодна людина не може їх змінити. Отже, бум і спади на фондовому ринку, а також супутні економічні розширення та спади відбуваються незалежно від будь-яких дій ділових людей, президентів, прем’єр-міністрів, політиків, центральних банків, політиків чи інших членів суспільства. Навпаки, стверджують соціономісти, їхні дії, як правило, виражають соціальний настрій. 

Консерватори можуть звинуватити політику Джиммі Картера в нездужанні кінця 70-х років і кредитувати політику Рональда Рейгана для бичачого ринку 1980-х, а ліберали можуть визнати політику Франкліна Рузвельта відновленням ринку в 1930-х і звинуватити Річарда Ніксона в рецесіях на початку 1970-ті. Згідно з соціономікою, ринки та економіка впали та відновились природним шляхом. Керівники просто отримують кредит або провину.

У статті 2012 року група соціономістів Інституту соціономіки продемонструвала, що результати президентських виборів не дають надійної основи для прогнозування тенденцій на фондовому ринку, тоді як фондовий ринок як соціометр корисний для прогнозування результатів президентських виборів.Однак автори визнають, що їх дослідження обмежувалося тим фактом, що вони фактично не могли виміряти соціальний настрій, продемонструвати будь-який прямий зв’язок між соціальним настроєм та голосуванням, а також виключити наслідки інших невимірених змінних.

Розглянемо соціономічну перспективу кризи субстандартного рівня 2008 року. Згідно з цією перспективою, велика позитивна тенденція настрою породила широкий оптимізм серед позикодавців, позичальників та спекулянтів, що призвело до рекордного рівня боргу за житло та зростання цін на нерухомість. Коли соціальний настрій, природно, змінився з позитивного на негативний, кредитори, позичальники та спекулянти стали більш песимістичними, і відповідні їм зміни в поведінці призвели до обвалу цін на нерухомість та скорочення кредитів. Тоді кредитна експансія була не головною причиною, а результатом оптимістичного настрою, а її спадання у фінансовій кризі, що настала, було наслідком негативного настрою.

Хоча як би економісти не здавалися неортодоксальним соціономічним мисленням, сучасна поведінкова економіка та поведінкові фінанси сходяться на думці, що інвестори не приймають цілком раціональних фінансових рішень, і на них часто впливають емоції, когнітивні упередження та стадний інстинкт – і що існує велика діра в ефективному ринкова гіпотеза. І навіть поважний економіст Джон Мейнард Кейнс допускав, що фінансові ринки піддаються хвилям оптимістичних і песимістичних настроїв. Соціономіка створила широку теоретичну базу для цих спостережень та має на меті узгоджуватись не лише внутрішньо, а й зовні щодо даних.

Критика соціономіки

Соціономіка страждає від ряду потенційних вад, і інвесторам було б добре розглянути їх поряд із підтримкою, яку вона отримує від своїх промоутерів. 

Елліотт Хвилі

Соціономіка принципово пов’язана з ідеєю Хвильового принципу Еліота, яку також активно пропагують Прехтер та інші ентузіасти соціономіки. Емпірична підтримка справедливості хвиль Еліотта є, щонайменше, дискусійною. Подібно хвилям Кондратьєва або циклам Джозефа Шумпетера в циклах, хвилі Еліота передбачають передбачувані закономірності періодичних хвиль у цінах активів чи інших економічних чи фінансових даних.

Такі типи теорій були в основному відхилені як ненаукові, їм не вистачає передбачувальної сили, і навіть вправи у розпізнаванні помилкових зразків, також звані парейдолія або апофенія, на думку найгостріших критиків. Це добре відомі психологічні явища, які є основою для звичних речей, таких як діти, які бачать уявних драконів у формі хмар і знамените «обличчя» на поверхні Марса, або, що не менш приємно, різних псевдонаук, таких як нумерологія, астрологія або читання на долоні. 

На думку критиків, основною проблемою є те, що ці теорії не піддаються фальсифікації, що є ключовим аспектом наукових теорій. На думку їх прихильників, це може бути рятівною благодаттю для цих теорій, хоча це також і їх падіння з наукової точки зору; всякий раз, коли їм не вдається точно передбачити рухи даних, додаткові шари хвиль і циклів можна просто «виявити» для пояснення даних. У цьому відношенні вони дуже нагадують геоцентричні теорії Птолемея про те, що Земля знаходиться в центрі Всесвіту, навколо Сонця, Місяця, планет і зірок, які з часом стали залежати від надзвичайно складної серії циклів та епіциклів для пояснення. спостерігали відхилення реальності від прогнозів моделі.     

Соціальний настрій

Окрім свого тісного зв’язку з хвилями Еліотта, соціономіка повністю залежить від концепції соціального настрою. Однак концептуалізація, операціоналізація та вимірювання соціального настрою завжди виявлялися складними в кращому випадку. Навіть у тому обсязі літератури, соціономісти визнають, що безпосередньо виміряти соціальний настрій в основному неможливо. Цей туманний і туманний характер концепції соціального настрою може поставити соціономіку на слабкі основи в науковому сенсі.

Натомість вони покладаються на відкриту різноманітність довірених осіб та показників різної правдоподібності, таких як ціни на акції, суб’єктивні інтерпретації сюжетних тем у мистецтві чи засобах масової інформації чи популярність яскравих кольорів та коротких спідниць по-жіночому, серед багатьох інших.. Критики зазначають, що це дозволяє практично необмеженій широті для соціоністів вибирати непрямі показники соціального настрою для раціоналізації будь-якої конкретної гіпотези, розповіді чи передбачення.

Найбільш проблематично, це дозволяє раціоналізувати будь-яке невдале прогнозування в зворотному порядку, змінюючи, додаючи або зміщуючи фокус показників соціального настрою. Знову ж таки, це дещо аналогічно геоцентричній моделі Сонячної системи; замість того, щоб додавати епіцикли Птолемея для пояснення невдалих прогнозів, соціономісти можуть запропонувати нові інтерпретації соціального настрою.