Логічний метод зупинки розміщення

Торгівлю можна сприймати як гру на ймовірність. Це означає, що кожен трейдер іноді помиляється. Коли торгівля піде не так, є лише два варіанти: прийняти втрату та ліквідувати свою позицію, або подвоїтись і потенційно спуститися з кораблем.

Ось чому використання стоп-наказів так важливо. Багато трейдерів швидко отримують прибуток, але тримаються на програшних операціях; це просто людська природа. Ми беремо прибуток, бо відчуваємо себе добре, і намагаємось сховатися від дискомфорту від поразки. Правильно розміщений стоп-розпорядження опікується цією проблемою, виступаючи страховкою від втрати занадто багато. Для належної роботи зупинка повинна відповісти на одне запитання: якою ціною ваша думка помилкова?

У цій статті ми розглянемо декілька підходів до визначення розміщення зупинок у форекс, що допоможе вам проковтнути свою гордість і утримати свій портфель на плаву.

Жорстка зупинка

Однією з найпростіших зупинок є жорстка зупинка, в якій ви просто розміщуєте зупинку певною кількістю пунктів від вашої ціни входу. Однак у багатьох випадках жорстке зупинення на динамічному ринку не має особливого сенсу. Чому б ви розміщували ту саму 20-піпну зупинку як на тихому, так і на нестабільному ринку? Так само, чому б ви ризикували тими самими 80 пунктами як в спокійних, так і в нестабільних ринкових умовах?

Щоб проілюструвати цей момент, давайте порівняємо зупинку покупки страховки. Страхування, яке ви сплачуєте, є наслідком вашого ризику, незалежно від того, стосується це автомобіля, будинку, життя тощо. У результаті 60-річний курець із надмірною вагою з високим рівнем холестерину платить за страхування життя більше, ніж річний некурець з нормальним рівнем холестерину, оскільки його ризики (вік, вага, куріння, холестерин) роблять смерть більш вірогідною.

Метод зупинки ATR%

Метод зупинки ATR% може використовувати будь-який тип трейдера, оскільки ширина зупинки визначається відсотком середнього дійсного діапазону (ATR). ATR – міра волатильності протягом певного періоду часу. Найбільш поширеною довжиною є 14, що також є загальною довжиною для генераторів, таких як індекс відносної міцності (RSI) та стохастика. Більш високий ATR вказує на більш волатильний ринок, тоді як нижчий ATR вказує на менш волатильний ринок. Використовуючи певний відсоток ATR, ви гарантуєте, що ваша зупинка динамічна і відповідно змінюється відповідно до ринкових умов.

Наприклад, протягом перших чотирьох місяців 2006 року середньодобовий діапазон GBP / USD становив близько 110 піпсів до 140 піпсів (рис. 1). Денний трейдер може захотіти використовувати 10% ATR-стоп, тобто стоп розміщений на 10% x ATR-піпсів від ціни входу. У цьому випадку зупинка буде десь від 11 піпсів до 14 піпсів від вашої ціни входу. Свінг – трейдер може використовувати 50% або 100% ATR в якості упору. У травні та червні 2006 р. Щоденний ATR становив десь від 150 до 180 піпсів. Таким чином, денний трейдер із зупинкою 10% повинен мати зупинки від входу від 15 піпсів до 18 піпсів, тоді як трейдер, що гойдається з 50% зупинками, матиме зупинки від 75 піпсів до 90 піпсів від входу.

Це має сенс лише в тому, що трейдер враховує волатильність із більш широкими зупинками. Скільки разів вас зупиняли на нестабільному ринку, лише щоб побачити, як ринок змінився? Зупинка – це частина торгівлі. Це станеться, але немає нічого гіршого, ніж зупинити нас випадковим шумом, лише побачити ринок, який рухається в тому напрямку, який ви спочатку передбачали.

Багатоденний максимум / мінімум

Метод багатоденного максимуму / мінімуму найкраще підходить для трейдерів, що гойдаються і позиціонуючих трейдерів. Це просто і вимагає терпіння, але може також спричинити для продавця занадто великий ризик. Для довгої позиції зупинка буде розміщена на заздалегідь визначеному мінімумі дня. Популярний параметр – два дні. У цьому випадку зупинка буде розміщена на дводенному мінімумі (або трохи нижче нього).

Якщо ми припустимо, що трейдер був довгим під час висхідного тренду, показаного на малюнку 2, людина, швидше за все, вийшов би з позиції біля обведеної свічки, оскільки це була перша планка, яка пробилася нижче свого дводенного мінімуму. Як випливає з цього прикладу, цей метод добре працює для трейдерів як трейлінг-стоп.

Цей метод може призвести до того, що трейдер несе занадто великий ризик, коли він здійснює торгівлю через день, який демонструє великий діапазон. Цей результат показано на малюнку 3 нижче.

Трейдер, який потрапив у позицію вгорі великої свічки, можливо, обрав поганий запис, але, що більш важливо, цей трейдер може не захотіти використовувати дводенний мінімум як стратегію стоп-лосс, оскільки (як показано на малюнку 3) ризик може бути значним.

Найкраще управління ризиками – це хороший запис. У будь-якому випадку, найкраще уникати багатоденної високої / низької зупинки, коли ви входите в позицію відразу після доби з великим діапазоном. Довгострокові трейдери, можливо, захочуть використовувати тижні або навіть місяці як свої параметри для зупинки розміщення. Двомісячна низька зупинка – це величезна зупинка, але це має сенс для позиціонера, який робить лише кілька торгів на рік.