Світовий фонд

Що таке Світовий фонд?

Світовий фонд – це тип взаємного фонду або іншої інвестиційної компанії, яка інвестує в цінні папери, якими торгують у декількох різних країнах, включаючи США. Цей тип фонду іноді також називають глобальним фондом. Однак цю назву не слід плутати з Глобальним фондом, який є спеціальною міжнародною організацією, яка займається боротьбою з розповсюдженням таких інфекційних захворювань, як СНІД, малярія та туберкульоз.

Як працює Світовий фонд

Світові фонди, як правило, значну частину свого капіталу інвестують в цінні папери, що перелічені в США, але вони також розподіляють свій інвестиційний капітал серед цінних паперів кількох інших країн. Ця структура пропонує кілька цінних переваг. Головним серед цих переваг є те, що він обмежує вплив будь-якої конкретної країни. Диверсифікуючи свій портфель, ці фонди та їх інвестори можуть допомогти мінімізувати ризик серйозних втрат, оскільки навіть великі коливання в одному регіоні часто можуть бути компенсовані та збалансовані прибутком в інших регіонах. Це означає більшу стабільність в цілому та меншу мінливість та ризик. Прибутковість не покладається лише на результати діяльності певної економіки чи ринку.

Водночас ця структура також обмежує валютні ризики. Це стосується ризиків, пов’язаних з коливаннями в конкретних економіках, які можуть вплинути на обмінний курс між валютами з однієї країни в іншу. Деякі аналітики стверджують, що диверсифікація країн перестала бути дуже ефективною через глобалізацію, а інші заперечують це.

Світові фонди проти міжнародних фондів проти країн

У сфері інвестиційних фондів декілька різних географічно пов’язаних термінів можуть здаватися дуже схожими, але вони мають різне та конкретне значення.

Поряд зі світовими фондами інвестиції також можуть потрапляти під парасольку міжнародних фондів або фондів країн.

Існують певні критичні відмінності між міжнародними та світовими фондами, і інвестори не повинні плутати їх. Міжнародні фонди можуть інвестувати в країни, що не перебувають в країні проживання інвесторів. Для американських інвесторів міжнародні фонди інвестують виключно в цінні папери з країн за межами США, тоді як світові фонди можуть мати до 75% свого капіталу, вкладеного в цінні папери США.

На відміну від цього, державні фонди це взаємні фонди, які обмежують свої інвестиції цінними паперами однієї конкретної країни. Національний фонд має портфель інвестицій, які розташовані виключно в цій країні. Цей тип фонду іноді також називають єдиним фондом країни.

Загальним аргументом на користь світових фондів є те, що, незважаючи на те, що вони все ще базуються на американському ринку, світові фонди дозволяють своїм менеджерам вибирати найкращі цінні папери зі світового ринку, замість того, щоб обмежуватися лише вибором з певної країни та пропускати на потенційно кращі інвестиції.