Оплата на повітряній кулі
Що таке повітряна куля?
Платеж повітряною кулею – це великий платіж, що підлягає сплаті в кінці повітряної кулі, наприклад, іпотека, комерційна позика або інший вид амортизованої позики. Вважається подібним до погашення кулі.
Що таке повітряна куля? Позика на повітряній кулі створюється на відносно короткий термін, і лише частина основного залишку позики амортизується протягом цього періоду. Решта залишку підлягає остаточному платежу в кінці терміну.
Розуміння платежів на повітряній кулі
Термін “повітряна куля” означає, що остаточний платіж значно великий. Виплати на повітряній кулі, як правило, принаймні вдвічі перевищують розмір попередніх платежів за позикою. Виплати на повітряній кулі є більш поширеними при комерційному кредитуванні, ніж при споживчому, оскільки пересічний власник житла, як правило, не може здійснити дуже велику виплату на балоні в кінці іпотечного кредитування.
Більшість власників будинків та позичальників заздалегідь планують або рефінансувати свою іпотеку, коли наближається платіжна куля, або продати своє майно до дати погашення позики.
Короткий огляд
Виплати по повітряній кулі часто упаковуються у двоступеневі іпотечні кредити.
В рамках “іпотечного платежу за балоном” позичальник сплачує встановлену процентну ставку протягом певної кількості років. Потім позика відновлюється, а аеростата виплачується в нову або постійну амортизовану іпотеку за превалюючими ринковими ставками на кінець цього терміну. Процес скидання не відбувається автоматично з усіма двоступеневими іпотечними кредитами. Це може залежати від кількох факторів, наприклад, від того, чи здійснював позичальник своєчасні платежі та чи залишався його дохід стабільним. Виплата повітряної кулі настає, якщо позика не буде скинута.
Ключові винос
- Зазвичай виплата на повітряній кулі не використовується в типовій 30-річній іпотечній кредиті.
- Виплати на повітряній кулі часто принаймні вдвічі перевищують розмір попередніх платежів за позикою
- Оплата на повітряній кулі може бути великою проблемою на падінні ринку житла, коли власники можуть не мати можливості продати свої будинки стільки, скільки вони передбачали до того, як виплата настає.
Виплати на повітряній кулі проти іпотеки з регульованою ставкою
Позику на повітряній кулі іноді плутають з іпотекою з регульованою ставкою (ARM). Позичальник отримує початкову ставку протягом встановленого періоду часу за позикою ARM, часто на період від одного до п’яти років. У цей момент процентна ставка скидається, і вона може продовжувати періодично відновлюватись, поки позика не буде повністю погашена.
ARM коригується автоматично, на відміну від деяких повітряних позик. Позичальнику не потрібно подавати заявку на новий кредит або рефінансувати виплату на повітряній кулі. Керувати іпотечними кредитами з регульованою ставкою може бути набагато простіше в цьому відношенні.
Недоліки повітряних кульових платежів
Виплати на повітряній кулі можуть бути великою проблемою на падінні ринку житла. У міру того, як ціни на житло знижуються, шанси власників будинків мати позитивний капітал у своїх будинках також падають, і вони, можливо, не зможуть продати свої будинки стільки, скільки очікували.
Позичальникам часто не залишається нічого іншого, як відмовитись від сплати позик і ввести стягнення, незалежно від доходу їхнього домогосподарства, коли вони стикаються з повітряною кулею, яку вони не можуть собі дозволити.
Кваліфікація оплати повітряної кулі
Положення Z Закону «Про банки ретельно досліджували здатність позичальника повертати (ATR) перед наданням будь-якої іпотеки. Деякі позикодавці історично працювали над цим із використанням іпотечних кульок, оскільки більшість споживачів мають обмежені можливості здійснювати великі повітряні кулі. Отже, деякі позикодавці не включали ці великі платежі до своїх оцінок, натомість базуючи ATR покупця лише на попередніх платежах.
Положення Z встановлює конкретні критерії, яким повинні відповідати позикодавці, перш ніж вони зможуть ігнорувати виплати з повітряних кульок під час свого аналізу.