Іпотека з регульованою ставкою (ARM)
Що таке іпотека з регульованою ставкою (ARM)?
Іпотека з регульованою ставкою (ARM) – це тип іпотеки, при якому процентна ставка, що застосовується до залишку, змінюється протягом усього терміну позики. При іпотеці з регульованою ставкою початкова процентна ставка фіксується на певний період часу. Після цього початкового періоду процентна ставка скидається періодично, з річним або навіть щомісячним інтервалом. ARM також називають іпотечними кредитами зі змінною ставкою або плаваючими іпотечними кредитами. Процентна ставка для ARM скидається на основі еталону або індексу, плюс додатковий спред, що називається ARM margin.
Ключові винос
- Іпотека з регульованою ставкою (ARM) – це тип іпотеки, при якому процентна ставка, що застосовується до залишку, змінюється протягом усього терміну позики.
- При встановлених обмеженнях іпотечних кредитів встановлюються обмеження на те, наскільки процентні ставки та / або виплати можуть зростати на рік або протягом терміну дії позики.
- ARM може бути розумним фінансовим вибором для покупців житла, які планують повністю виплатити позику протягом певного періоду часу, або тих, хто не зазнає фінансової шкоди при коригуванні ставки.
Розуміння іпотеки з регульованою ставкою (ARM)
Зазвичай ARM виражається двома числами. У більшості випадків перше число позначає тривалість часу, коли фіксована ставка застосовується до позики.
Короткий огляд
Якщо ви розглядаєте іпотеку з регульованою ставкою, ви можете порівняти різні типи зброї за допомогою калькулятора іпотеки.
Наприклад, 2/28 ARM має фіксовану ставку на два роки, а потім плаваючу ставку на інші 28 років. На відміну від цього, ARM 5/1 може похвалитися фіксованою ставкою протягом п’яти років, а потім змінною ставкою, яка коригується щороку (як вказує номер один). Подібним чином, 5/5 ARM починається з фіксованою ставкою протягом п’яти років, а потім регулює кожні п’ять років.
Індекси проти полів
На кінець періоду з фіксованою ставкою процентні ставки ARM збільшуються або зменшуються на основі індексу плюс встановлена маржа. У більшості випадків іпотечні кредити прив’язані до одного з трьох індексів: дохідність строку погашення однорічних казначейських векселів, індекс вартості коштів 11-го округу або Лондонська міжбанківська ставка.
Хоча показник індексу може змінюватися, маржа залишається незмінною. Наприклад, якщо індекс становить 5%, а маржа – 2%, процентна ставка за іпотечним кредитом дорівнює 7%. Однак, якщо індекс дорівнює лише 2%, коли наступного разу коригуватиметься процентна ставка, ставка падає до 4%, виходячи з 2% маржі позики.
Особливі міркування
ARM може бути розумним фінансовим вибором для покупців житла, які планують повністю виплатити позику протягом певного періоду часу, або тих, хто не зазнає фінансової шкоди при коригуванні ставки. У багатьох випадках ARM постачаються з обмеженнями ставок, які обмежують, наскільки високою може бути ставка та / або наскільки різко можуть змінитися платежі.
Періодичні обмеження ставок обмежують, наскільки процентна ставка може змінюватися щороку до наступного періоду, тоді як обмеження процентної ставки встановлюють обмеження, наскільки відсотки можуть зростати протягом терміну дії позики. Нарешті, є обмеження виплат, які визначають, наскільки може збільшитися щомісячна виплата по іпотеці. Деталізація про обмеження платежів збільшується в доларах, а не на основі процентних пунктів.