Кількісне визначення торгівлі
Що таке кількісна торгівля
Кількісна торгівля складається з торгових стратегій, заснованих на кількісному аналізі, які покладаються на математичні обчислення та обробку чисел для виявлення торгових можливостей. Ціна та обсяг – два найпоширеніші вхідні дані, що використовуються в кількісному аналізі як основні вхідні дані для математичних моделей.
Оскільки кількісна торгівля, як правило, використовується фінансовими установами та хедж-фондами, операції, як правило, великі і можуть включати купівлю та продаж сотень тисяч акцій та інших цінних паперів. Однак кількісна торгівля все частіше використовується окремими інвесторами.
Основи кількісної торгівлі
Ціна та обсяг – два найпоширеніші вхідні дані, що використовуються в кількісному аналізі як основні вхідні дані для математичних моделей.
Кількісні методи торгівлі включають високочастотну торгівлю, алгоритмічну торгівлю та статистичний арбітраж. Ці прийоми є швидкострільними та, як правило, мають короткострокові інвестиційні горизонти. Багато кількісних трейдерів більше знайомі з кількісними інструментами, такими як ковзні середні та осцилятори.
Розуміння кількісної торгівлі
Кількісні трейдери використовують сучасні технології, математику та наявність вичерпних баз даних для прийняття раціональних торгових рішень.
Кількісні трейдери беруть техніку торгівлі та створюють її модель за допомогою математики, а потім розробляють комп’ютерну програму, яка застосовує модель до історичних даних ринку. Потім модель перевіряється і оптимізується. Якщо досягаються сприятливі результати, система потім застосовується на ринках реального часу з реальним капіталом.
Як функціонують кількісні торгові моделі, найкраще описати, використовуючи аналогію. Розглянемо звіт про погоду, в якому метеоролог прогнозує 90% ймовірність дощу, поки світить сонце. Метеоролог робить цей неінтуїтивний висновок шляхом збору та аналізу кліматичних даних від датчиків по всій місцевості.
Комп’ютеризований кількісний аналіз виявляє конкретні закономірності в даних. Коли ці закономірності порівнюють із тими самими закономірностями, виявленими в історичних кліматичних даних (зворотне тестування), і 90 із 100 разів результатом є дощ, тоді метеоролог може зробити впевнений висновок, отже прогноз 90%. Кількісні торговці застосовують цей самий процес на фінансовому ринку для прийняття торгових рішень.
Ключові винос
- Кількісна торгівля – це стратегія, яка використовує математичні функції для автоматизації торгових моделей. У цьому типі торгівлі дані із зворотним тестуванням застосовуються до різних торгових сценаріїв, щоб визначити можливості для отримання прибутку.
- Перевага кількісної торгівлі полягає в тому, що вона дозволяє оптимально використовувати дані із зворотним тестуванням та усуває емоційне прийняття рішень під час торгів. Недоліком кількісної торгівлі є те, що вона має обмежене використання. Кількісна торгова стратегія втрачає свою ефективність, коли ринкові умови змінюються.
Приклад кількісної торгівлі
Залежно від досліджень та уподобань торговця, кількісні алгоритми торгівлі можуть бути налаштовані для оцінки різних параметрів, пов’язаних із запасом. Розглянемо випадок з трейдером, який вірить в імпульс інвестування. Вони можуть написати просту програму, яка визначає переможців під час зростання на ринках. Під час наступного зростання ринку програма придбає ці акції. Це досить простий приклад кількісної торгівлі. Зазвичай асортимент параметрів, від технічного аналізу до оцінки запасів до фундаментального аналізу, використовується для вибору складної суміші запасів, призначених для максимізації прибутку. Ці параметри запрограмовані в торговій системі, щоб скористатися перевагами ринку.
Переваги та недоліки кількісної торгівлі
Завдання торгівлі – розрахувати оптимальну ймовірність здійснення прибуткової торгівлі. Типовий трейдер може ефективно контролювати, аналізувати та приймати торгові рішення щодо обмеженої кількості цінних паперів до того, як кількість вхідних даних перевершить процес прийняття рішень. Використання кількісних торгових методів висвітлює цю межу, використовуючи комп’ютери для автоматизації моніторингу, аналізу та торгових рішень.
Подолання емоцій – одна з найбільш поширених проблем торгівлі. Будь то страх чи жадібність, коли торгуєте, емоції служать лише для придушення раціонального мислення, що зазвичай призводить до втрат. Комп’ютери та математика не мають емоцій, тому кількісна торгівля усуває цю проблему.
Кількісна торгівля має свої проблеми. Фінансові ринки – одні з найбільш динамічних суб’єктів, які існують. Отже, кількісні моделі торгівлі повинні бути настільки динамічними, щоб мати постійний успіх. Багато кількісних торговців розробляють моделі, які тимчасово вигідні для ринкових умов, для яких вони були розроблені, але в підсумку вони зазнають невдачі, коли змінюються ринкові умови.