Спотові побачення

Що таке Spot Date?

Дата споту відноситься до дня, коли спотова транзакція, як правило, врегульована, тобто коли кошти, задіяні в операції, перераховуються. Дата споту обчислюється з горизонту, тобто дати початку транзакції. На форекс спотовою датою для більшості валютних пар, як правило, є два робочі дні після дати розміщення замовлення.

Що означає Spot Date

Спотовою датою називається день, коли транзакція розраховується, на відміну від дня здійснення торгів. Цей термін найчастіше зустрічається стосовно валютних торгів. Торги акціями або опціонами можуть стосуватися подібних термінів, таких як дата торгів (день виконання торгового замовлення) та дата розрахунку (момент часу, як правило, через три торгові дні пізніше), але ці терміни не однакові і мають незначно різне значення.

Винятком із звичайних дводенних рекомендацій щодо спотових дат є пара USD / CAD, яка осідає протягом одного робочого дня, оскільки цією валютною парою зазвичай торгується, а її фінансові центри знаходяться в одному часовому поясі. Крім того, врегулювання не повинно відбуватися на дату. Наприклад, у короткий термін переадресації, операція здійснюється заздалегідь до звичайної спотової дати.

Дата споту також має відношення як до форвардного контракту, так і до контракту валютного свопу. Для форвардного контракту тривалість форварду буде обчислюватися поза датою споту. Наприклад, терміновий контракт на один місяць буде розраховуватись на місяць із спотової дати, а не з дати операції. Подібним чином передня частина валютного свопу, як правило, є датою споту. 

Дата споту – це також дата, коли ставка не змінюється для диференціалів процентних ставок. Якщо дата розрахунку перевищує дату споту, потрібно буде розрахувати знижку або премію за процентною ставкою. Аналогічним чином, якщо контракт необхідний для розрахунків до спотової дати, або сьогодні (TOD), або завтра (TOM), курс буде змінений залежно від дохідності двох валют.

Значення TOD і TOM стали більш поширеними із вдосконаленням зв’язку та електронних дротових транзакцій. (Див. Також:  Форвардний коефіцієнт порівняно зі швидкістю спот: у чому різниця? )

Приклад точкової дати проти дати врегулювання

Уявіть, що трейдер вирішив здійснити валютну операцію, використовуючи японську ієну для покупки новозеландських доларів. Це означало б відкриття довгої позиції у валютній парі NZD / JPY. Трейдер здійснює цю торгівлю за п’ять хвилин до закриття дзвінка на Нью-Йоркській фондовій біржі (NYSE), що відповідає дзвінку відкриття Новозеландської фондової біржі (NZX). Торгівля реєструється в четвер, 15 листопада (місцева для торговця).

Не має значення, звідки виник трейдер чи торгове замовлення, усі часові пояси будуть відстежувати цю торгівлю однаково. Дата місця буде записана як дата, яка припадає на 48 годин пізніше (не включаючи години вихідних, коли ринок форекс закритий.