Пояснено технічний показник адаптивної зони ціни
технічний індикатор, розроблений Лі Leibfarth,який вперше був описаний в журналі Технічний аналіз акцій і сировинних товарів(вересень 2006 випуск: «Визначення переломним: Торгівля з адаптивною цінової зони»).
APZ – це показник на основі волатильності, який виглядає як набір смуг, розміщених над графіком цін. Особливо корисний на нетрендових, непостійних ринках, APZ був створений, щоб допомогти трейдерам знайти потенційні поворотні точки на ринках. У цій статті будуть розглянуті розрахунки за APZ, а також деякі можливі торгові програми.
Розрахунок адаптивної зони цін
APZ базується на короткочасному подвійному згладженому простої ковзної середньої або SMA, яка надає однакову вагу всім точкам даних у період ретроспективного огляду. Оскільки EMA підкреслює найновішу цінову активність, вона може швидше реагувати на поточні коливання цін та зміни ринкових умов. APZ використовує ціни закриття п’яти періоду EMA іншого п’яти періоду EMA.
Адаптивний компонент розрахунку APZ походить від використання адаптивного діапазону для вимірювання волатильності. Це значення волатильності досягається обчисленням п’яти періоду ЕМА п’яти періоду ЕМА поточного максимуму мінус поточного мінімуму:
Значення волатильності = П’ятиперічна ЕМА п’ятиперічної ЕМА (Висока – Низька)
Потім значення летючості множиться на коефіцієнт відхилення (наприклад, коефіцієнт відхилення 2), щоб створити верхню та нижню смуги. Коефіцієнт відхилення вплине на відстань, на якій смуги з’являються, від середньої ціни; вищі фактори відхилення охоплюватимуть ціну більш вільно, нижчі значення відхилень будуть уважніше стежити за ціною. Як тільки значення летючості помножено на певний коефіцієнт відхилення, значення летючості додається для створення верхньої смуги APZ і віднімається для визначення нижньої смуги APZ:
Верхня смуга APZ = (значення волатильності * коефіцієнт відхилення) + значення летючості
Нижня смуга APZ = (значення волатильності * коефіцієнт відхилення) – значення волатильності
Як це працює
Розрахунки APZ утворюють дві смуги, які відображаються на графіку цін. Верхня та нижня смуги APZ не є ні рівномірними, ні симетричними. На відміну від цього, смуги, що утворюються APZ, враховують волатильність і змінюються у формі та ширині (відстані одна від одної) у міру зміни цінової активності. Загалом, відстань між верхньою та нижньою смугами APZ збільшуватиметься із більшими коливаннями цін і буде стискатися в періоди зниження руху цін. Отже, широкі смуги свідчать про підвищену волатильність, а вузькі смуги представляють періоди зниження волатильності. Це показано на малюнку 1, щоденному графіку ф’ючерсного контракту Russell 2000.
Рисунок 1: Цей щоденний графік ф’ючерсного контракту e-mini Russell 2000 показує, як діапазони APZ реагують на зміни волатильності. Діаграма, створена за допомогою TradeStation.
Цінова активність, як правило, залишається в основному в межах діапазону APZ. Коли ціна перетинає діапазони вище або нижче, вона відхиляється від свого середнього статистичного значення, а отже, ціна має тенденцію повертатися до середнього статистичного значення всередині діапазонів. З огляду на це, APZ може допомогти трейдерам визначити можливі поворотні моменти: коли ціна переходить вище верхньої смуги APZ, виникає можливість продажу, оскільки ціна має статистичне потяг, щоб повернутися до діапазону APZ; коли ціна переходить нижче нижнього діапазону APZ, виникає можливість придбання.
Торгові програми
Індикатор APZ може бути корисним для будь-якого ринку або графіку, і він особливо добре підходить для нестабільних ринків, що не мають тенденції. Найбільш основним методом використання APZ є введення короткої позиції (продаж), коли ціна порушує верхній діапазон APZ; і, навпаки, вихід у довгу позицію (покупка), коли ціна пробиває нижній діапазон APZ. На малюнку 2 наведено однохвилинні графіки ф’ючерсного контракту e-mini Russell 2000. Жовті, виділені області показують, де ціна перетнулася вище або нижче смуг APZ. Ці випадки також позначені маленькою синьою крапкою, прикріпленою до цінової панелі, де сталося порушення.
Рисунок 2: Цей однохвилинний графік ф’ючерсного контракту e-mini Russell 2000 показує, де ціна порушила смуги APZ, позначені тут синіми крапками (з жовтими виділеннями). Діаграма, створена за допомогою TradeStation.
Хоча APZ корисний для встановлення потенційних можливостей купівлі-продажу, його можливості використовуватись як автономну торгову систему обмежені. Оскільки смуги APZ не є симетричними, трейдери повинні використовувати цільові показники прибутку та інші методи управління грошима для закриття торгової позиції. Іншими словами, трейдери не повинні просто чекати, коли протилежний сигнал закриється або змінить позицію.
Крім того, як і майже для будь-якого торгового показника, окремий індикатор може бути корисним для підтвердження сигналу купівлі чи продажу. Оскільки APZ добре підходить для нестабільних ринків, показник вимірювання тренду, такий як відносної сили тренду, тим самим підтверджуючи або спростовуючи сигнал APZ. ADX, створений Welles Wilder, може допомогти трейдерам визначити райони, де тенденція втрачає силу, і, отже, підтвердити, де, ймовірно, відбудуться розвороти цін, як вказує APZ. ADX вимірює відносну силу тренду, показану за шкалою від нуля до 100, і зазвичай виглядає у вигляді кривої лінії під графіком цін. Рівні ADX нижче 30 і зниження представляють тенденцію до ослаблення і можуть підтвердити можливості очікуваних розворотів цін, показані APZ. Якщо рівень ADX перевищує 30 або підвищується, підтвердження не відбувається, і слід бути обережним щодо будь-яких сигналів APZ.
На рисунку 3 представлена діаграма з показниками APZ та ADX. Тут значення ADX залишаються вище 30 для всіх випадків, коли ціна проникла в діапазони APZ. Тому ці потенційні вхідні сигнали можна ігнорувати, оскільки ADX не надав жодного підтвердження.
Малюнок 3: На цій діаграмі з 144 галочками ф’ючерсного контракту e-mini Russell 2000 показано індикатор Адаптивна цінова зона, який використовується з ADX для підтвердження. У цьому випадку вищі значення ADX вказують на те, що тенденція все ще сильна, а отже, сигнали APZ не підтверджуються. Діаграма, створена за допомогою TradeStation.
Суть
Технічний показник APZ надає трейдерам метод виявлення потенційних ринкових переломів. Оскільки APZ найкраще працює на нестабільних, нетрендових ринках, рекомендується, щоб трейдери використовували показник вимірювання тренду разом з APZ, щоб уникнути вступу в торгівлю в періоди сильної тенденції ринкової активності.
Вхідні дані для APZ регулюються відповідно до конкретного торгового інструменту, інтервалу діаграми (наприклад, щоденного або п’ятихвилинного) та торгового темпераменту. Налаштування відхилення матиме найбільший вплив на показник, при цьому менші значення будуть уважніше слідувати за ціною, а більші значення надаватимуть ціні більше місця для відхилення між верхньою та нижньою смугами APZ.
Цінові діапазони – популярні технічні показники для трейдерів. Хоча подібний до інших діапазонів, технічний показник APZ використовує більш швидкий розрахунок ковзної середньої, що дозволяє APZ швидше реагувати на коливання цін, особливо під час нестабільних ринків, що швидко рухаються.