Спред чистих процентних ставок
Що таке розкид чистої процентної ставки?
Чистий спред процентних ставок – це різниця між середньою дохідністю, яку фінансова установа отримує від позик – разом з іншими видами діяльності, що нараховує відсотки – і середньою ставкою, яку вона сплачує за депозитами та позиками. Чистий спред процентних ставок є ключовим фактором, що визначає прибутковість фінансової установи (або її відсутність).
Ключові винос
- Чистий спред процентних ставок – це різниця між процентною ставкою, яку банк виплачує вкладникам, та процентною ставкою, яку він отримує від позик споживачам.
- Чистий спред процентних ставок визначальний для прибутковості банку.
- Може бути корисним уявити чисту процентну ставку як норму прибутку.
Розуміння спредів чистих процентних ставок
Установи, що надають позики, такі як комерційні банки, отримують процентні доходи з ряду джерел. Депозити (які часто називають основними депозитами ) є основним джерелом, як правило, у формі чекових та ощадних рахунків або депозитних сертифікатів (компакт-дисків). Вони часто отримуються за низькими ставками. Банки також отримують кошти за рахунок власного капіталу, оптових депозитів та випуску боргів. Банки видають різноманітні позики, такі як іпотека на майно, позики під заставу житла, студентські позики, позики на автомобіль та кредитування на кредитних картках, які пропонуються під вищі процентні ставки.
Основною діяльністю банку є управління різницею між норму прибутку.
Чим більший спред, тим вигіднішою буде фінансова установа. Однак це лише основна точка зору, і фінансові установи працюють над креативним залученням клієнтів, утриманням та лояльністю клієнтів та основними стратегіями інвестування. Їхні індивідуальні стратегії допомагають їм конкурувати та відрізнятись від інших фінансових установ.
Короткий огляд
Ставка федеральних («годуваних») фондів є важливою складовою при визначенні чистого спреду процентних ставок.
Розрахунок спредів чистої процентної ставки
Більшість комерційних банків (наприклад, заощадження та позики ) отримують своє основне джерело прибутку за рахунок чистих спредів процентних ставок. Наприклад, вони можуть кредитувати вкладників 1,25% на свої гроші, видаючи іпотеку покупцеві житла, стягуючи 4,75%. У цьому випадку чистий спред процентних ставок становив би 3,5% за мінусом будь-яких комісій або витрат, понесених банком на здійснення обох операцій.
Спред чистих процентних ставок та ставка федеральних фондів
Незважаючи на те, що ми не будемо вникати в те, як ставки визначаються на ринку, кілька факторів визначають ставки, включаючи монетарну політику, встановлену Федеральним резервним банком, і відкритому ринку в кінцевому рахунку формує чистий спред процентних ставок, ставка федеральних («поданих») фондів відіграє важливу роль у визначенні ставки, за якою установа надає негайні кошти. Дійсно, за даними Федерального резерву США, федеральні фонди ставка – це “процентна ставка, за якою депозитарні установи надають залишки резервів іншим депозитарним установам протягом ночі”.
Це стосується найбільших, найбільш кредитоспроможних установ, оскільки вони підтримують встановлену норму необхідного резерву. Таким чином, ставка поданих коштів є базовою процентною ставкою, за якою визначаються всі інші процентні ставки в США. Норма годування кормами є ключовим показником стану економіки США.