Торгові активи
Що таке торгові активи?
Торгові активи – це сукупність цінних паперів, що утримуються фірмою з метою перепродажу з метою отримання прибутку. Вони реєструються як окремий рахунок від інвестиційного портфеля і можуть включати іпотечні цінні папери, контракти валютних курсів та контракти процентних ставок. До торгових активів належать позиції, придбані фірмою з метою перепродажу найближчим часом з метою отримання прибутку від короткострокового руху цін.
Ключові винос
- Торгові активи – це цінні папери, якими володіє фірма з метою перепродажу з метою отримання прибутку.
- Торговими активами можна вважати казначейство, цінні папери, забезпечені іпотекою, валютні контракти та інші цінні папери.
- Інвестиційний портфель фірми тримається окремо від торгових активів.
- Торгові активи вважаються оборотними активами, оскільки вони призначені для швидкого продажу.
- Вартість торгових активів потрібно оновити у балансі та записати як прибуток чи збиток у звіті про прибутки та збитки.
Розуміння торгових активів
Компанії набувають торгові активи з метою торгівлі ними для отримання прибутку. Коли компанія купує та продає торговий актив, він оцінюється за справедливою вартістю активу. Коли торгові активи утримуються банками в інших банках, вони оцінюються за ринковою оцінкою. Деякі банки зобов’язані подавати звіти до уряду та Федеральної корпорації із страхування депозитів (FDIC) під час здійснення цієї діяльності.
Торгові активи знаходяться на балансі і вважаються оборотними активами, оскільки їх призначено швидко купувати та продавати з метою отримання прибутку. Перебуваючи у власності фірми, торгові активи повинні оцінюватися за ринковою вартістю, а вартість повинна оновлюватися на балансі кожного звітного періоду. Якщо вартість торгових активів зменшується або зростає на ринку, не лише коригується вартість активів у балансі, але ця втрата або прибуток, навіть якщо вони є лише на папері, повинні бути зафіксовані у звіті про прибутки та збитки.
Наприклад, якщо компанія придбає акції компанії ABC за 2 мільйони доларів, а акції ABC впадуть у вартості на 30%, компанія скоригує вартість торгових активів до балансу на 1,4 мільйона доларів і зафіксує чистий збиток у розмірі 600 000 доларів США. звіт про прибутки та збитки.
Торгові активи банку
Торгові активи для всіх американських банків станом на 4 квартал 2019 року оцінювались у 659 мільярдів доларів. Це становило 3,53% від загальної суми банківських активів. Найбільшим власником банківських торгових активів є JPMorgan Chase, що володіє торговими активами на 263 мільярди доларів, що становить 11,26% від загальної суми активів.
Торгові активи проти інвестиційного портфеля
Банк XYZ, ймовірно, матиме інвестиційний портфель з різними облігаціями, касовими інструментами та іншими цінними паперами, які сприяють довгостроковій вартості банку як суб’єкта господарювання. Цінні папери в інвестиційному портфелі можуть бути використані для придбання інших підприємств, активів або для досягнення інших довгострокових цілей банку.
Банк XYZ містив би свої торгові активи на рахунку, відокремленому від портфеля довгострокових інвестицій, утримував їх протягом короткого періоду та торгував ними, як це доречно, на ринку, щоб отримати прибуток для банку. Ключовим моментом є те, що торгові активи мають короткостроковий характер, коли інвестиційний портфель, як правило, спрямований на довгострокову перспективу.