Подія астероїдів

Що таке подія астероїда?

Подія з астероїдом – це раптовий, несподіваний інцидент, що має серйозні наслідки для бізнесу.

Ключові винос

  • Події на астероїдах – це такі види ризику подій, які знаходять компанії неготовими.
  • Інституційні інвестори можуть спробувати отримати користь від події астероїда, якщо вони сприймають її як тимчасову недооцінку запасів.

Розуміння події астероїда

Події на астероїдах – це такі види ризику подій, які знаходять компанії неготовими. Наприклад, якщо державна компанія покладається на конкретного члена виконавчого органу або члена правління, або на продаж одного чи кількох продуктів, то раптовий відхід або зрив ринку може зменшити обсяги продажів та ціни акцій.

Інституційні інвестори можуть спробувати отримати користь від події астероїда, якщо вони сприймають її як тимчасову недооцінку запасів. Така стратегія використовує тенденцію зниження ціни акцій внаслідок раптових або різких змін. Фондові аналітики переглядають такі фактори, як регуляторне середовище та можливі синергетичні ефекти або переваги змін, а потім встановлюють нову цінову ціну на акції. Потім буде прийнято інвестиційне рішення, виходячи з поточної ціни акцій та цінової цілі. Правильний виклик може призвести до вигідної торгівлі; неправильний дзвінок може призвести до втрат.

Наприклад, коли відбувається подія астероїду, така як вороже поглинання, ціна акцій компанії, ймовірно, впаде. Аналітики досліджень прагнуть спроектувати, чи відбудеться поглинання, та його наслідки та їх тривалість, а також наслідки для прибутку та ціни акцій. Якщо поглинання не вдасться, ціна акцій може зростати або падати залежно від настроїв ринку. Аналітики можуть оцінити діапазон цін акцій або вибрати єдиний цільовий ціновий рівень для кожного. Інвестори купуватимуть або продаватимуть акції цільової компанії залежно від їхнього прогнозу щодо операції та ціни акцій

Фактори ризику у звіті 10-k

Компанії зобов’язані публікувати фундаментальну інформацію, щоб інвестори могли краще приймати обґрунтовані інвестиційні рішення у таких документах, як річнийзвіт за 10 тисяч.Включено п’ять розділів: огляд бізнесу, фактори ризику, вибрані фінансові дані, обговорення керівництвом та аналіз фінансового стану та результатів діяльності ( ПДВ ) плюс фінансова звітність та додаткові дані.У розділі факторів ризику перераховані поточні та потенційні ризики, з якими стикається компанія, перераховані в порядку важливості та можуть містити підказки щодо районів, вразливих до ризику подій або ризику астероїдів.Однак основна увага приділяється самим ризикам, а не тому, як компанія звертається до них.

Деякі ризики можуть поширюватися на всю економіку, деякі лише на галузевий сектор компанії або географічний регіон, а деякі можуть бути унікальними для компанії. Компанії можуть обговорити, як вони поводяться з конкуренцією, будують свої бренди або керуються економічним спадом. Або вони можуть вирішити, як вони забезпечують відповідність законам та нормативним актам, або як вони вирішують вплив нових або очікуваних законів та положень.

Приклад події астероїда

Як приклад, події, пов’язані з астероїдами, можуть відбуватися у невеликих фармацевтичних або біотехнологічних компаніях залежно від успіху клінічних випробувань, схвалення FDA та продажу окремих препаратів. Якщо компанія ABC має лише один препарат для затвердження FDA, і затвердження отримає відмову, вона може залишити компанію в халепі.

Іншими можливими подіями астероїдів є реструктуризація, злиття та поглинання, банкрутство, виділення або поглинання.