Кліринговий брокер
Що таке брокер клірингу?
Кліринговий брокер – це учасник біржі, який діє як зв’язок між інвестором та кліринговою корпорацією. Кліринговий брокер допомагає забезпечити належне врегулювання торгівлі та успішне здійснення операції. Брокерські оператори також відповідають за ведення документів, пов’язаних з клірингом та виконанням транзакції.
Ключові винос
- Клірингові брокери – це зв’язки між інвесторами та кліринговими корпораціями.
- Ключова робота клірингових брокерів полягає в тому, що вони забезпечують безперебійну та ефективну роботу ринку цінних паперів.
- Брокерські клірингові агенти обробляють замовлення на купівлю-продаж, а також зберігають зберігання цінних паперів власників рахунків та інших активів.
- Окрім клірингових брокерів, інші типи брокерських дилерів не мають повноважень здійснювати кліринг операцій.
Як працює кліринговий брокер
Клірингові брокери є основою ринку цінних паперів, оскільки їх широкі знання гарантують надійність та ефективність системи. Вони також повинні дослідити та підтвердити отриману інформацію та управляти коштами, пов’язаними з операцією.
Клірингові брокери не тільки обробляють замовлення на купівлю та продаж цінних паперів, але вони також підтримують зберігання цінних паперів власника рахунку та інших активів (наприклад, готівки на рахунку). Оскільки вони мають нагляд за активами клієнтів, фірми-перевізники повинні підтримувати вищий рівень чистого капіталу, ніж фірми-представники, і вони несуть відповідальність за розподіл коштів клієнтів та цінних паперів, що перебувають під їх опікою.
Кліринговий брокер допомагає переконатися, що угоди врегульовані належним чином і що транзакція є успішною. Після виконання замовлення кліринговий брокер співпрацює з кліринговою корпорацією, щоб переконатися, що всі кошти обробляються та передаються належним чином. Багато хто вважає клірингових брокерів «основою» ринку цінних паперів, оскільки їх послуги допомагають зробити систему простою, надійною та ефективною. Поза кліринговими операціями клірингові брокери також беруть участь у дослідженнях, щоб підтвердити точність наданої їм інформації, а також управляють коштами, пов’язаними з транзакцією.
Клірингові брокери проти інших брокерських дилерів
Окрім клірингових брокерів, інші типи брокерських дилерів не мають повноважень здійснювати клірингові операції. Отже, у інших брокерських дилерів, як правило, є один кліринговий брокер, з яким вони співпрацюють для здійснення своїх операцій. Тим часом представницький брокер знайомить своїх клієнтів з кліринговим брокером. У цьому випадку брокер-представник надсилає гроші та цінні папери своїх клієнтів кліринговому брокеру для очищення торгівлі, а кліринговий брокер також веде рахунки клієнтів.
Представляючи брокери заробляють комісійні, які базуються на обсязі угод, що їх укладає їх клієнт, або якщо вони проводять угоди на основі поставки проти оплати, їх дохід заробляється на розвороті між купівлею та продажем.
Інвестиційні брокери беруть участь в інвестиційному банкінгу, допомагаючи знаходити покупців та продавців інвестиційних цінних паперів. Вони часто дають інвестиційні поради своїм клієнтам і заробляють консультаційні збори, які можуть бути комісійними або платними. Інвестиційні брокери також беруть участь у приватних розміщеннях, в яких вони отримують фіксовані комісії та комісії. Тим часом маркет-мейкери – це унікальний тип брокер-дилерів, який допомагає стабілізувати ринок, забезпечуючи ліквідність.