Страхування життя в кваліфікованому пенсійному плані
Незважаючи на те, що страхування життя не може бути власністю в SEP чи IRA, норми IRS дозволяють включати поліси страхування життя до деяких програм розподілу прибутку та планів з визначеними виплатами. Ці плани, як правило, складні для адміністрування, і вони повинні дотримуватися суворих правил, які вимагають, щоб захист від страхування життя забезпечувався лише “випадково” щодо пенсійних виплат, передбачених планом.
Ключові винос
- Наявність можливості сплачувати премії за страхування життя доларами до оподаткування є привабливою, але витрати та складність виконання всіх вимог можуть перевищувати вигоди.
- Індивідуальна політика може бути простішою в управлінні та запропонувати більшу гнучкість у вирішенні питання про те, яким видом та скільки охоплення мати.
- Кваліфіковані пенсійні плани, що дозволяють страхування життя, – це програми з визначеними внесками та програми з визначеними виплатами.
- Якщо план достроково припинено або учасник виходить у відставку, залишок залишку можна перекинути в ІРА.
Переваги і недоліки
Використання страхування життя в кваліфікованому плані пропонує кілька переваг, серед яких:
- Можливість використовувати долари до оподаткування для сплати премій, які в іншому випадку не підлягали б оподаткуванню
- Повністю фінансувати пенсійне забезпечення при передчасній смерті учасника плану
- Надання пільги на смерть, що не обкладається податком на прибуток
- Захист активів, оскільки план ERISA, як правило, захищений від кредиторів
Однак є і кілька негативів:
- Поліс страхування життя може бути укладений у програмі лише тоді, коли страхувальник є учасником і розкручує страхування на пенсії, або якщо план, що припиняється, може бути складним.
- Бізнес повинен мати кваліфікований план, який передбачає страхування життя. Створення цих планів, як правило, є дорогим і вимагає щорічної звітності та поточної адміністрації.
- Плани повинні відповідати правилам ERISA, які передбачають включення всіх співробітників, які мають право на участь, план не дискримінує на користь певних учасників, а суміжні підприємства повинні бути агреговані. Правила дозволяють встановлювати ліміти на розмір страхування життя, який дозволяється кожному учаснику, наприклад, у п’ять разів перевищує очікувану щорічну пенсію. Крім того, довірена особа має певний розсуд щодо вирішення, який вид страхування включити до плану.
Плани, що дозволяють страхувати життя
У плані з визначеними внесками, якщо купується ціла життєва політика, премія повинна бути менше 50% від внесків до плану. Якщо використовується універсальна життєва політика, виплачувана премія повинна становити менше 25% від внесків за планом. Спеціальне правило також застосовується до планів розподілу прибутку, якщо для виплати премії за страхування життя використовуються приправлені гроші. Внески, що накопичуються на рахунку учасника як мінімум протягом двох років, вважаються витриманими (хоча плани можуть мати більш тривалі періоди приправлення). Однак усі внески стають сезонними, коли обліковому запису учасника виповнилося щонайменше п’ять років. Якщо план дозволяє використовувати лише сезонні гроші для сплати страхових внесків, тоді відсоткові обмеження для планів із визначеними внесками більше не застосовуються. Однак обмеження дійсно застосовуються, якщо використовується суміш внесених та приправлених внесків.
Плани з визначеними виплатами мають іншу вимогу, згідно з якою страхування життя повинно бути випадковим, а виплати на випадок смерті можуть бути не більше ніж у сто разів перевищують очікувану щомісячну пенсійну допомогу учасника. Хоча, у Розділі 412 (i) планів, які є програмами з визначеними виплатами, які часто використовують ануїтет або страхування життя для фінансування пенсійного забезпечення, сума кваліфікованих грошей, яка може бути використана для сплати премій за страхування життя, може бути вищою, ніж для інших визначених пільгові плани.
Податкові питання
Коли страхування життя купується на кваліфікованому рахунку, премія виплачується доларами до оподаткування. Отже, учасник повинен визнати отриману економічну вигоду як оподатковуваний прибуток. Визнана сума змінюється щороку і обчислюється шляхом віднімання грошової вартості від страхової виплати у разі смерті. Оподатковувана вартість (економічна вигода) отриманого страхування визначається з використанням нижчої вартості Таблиці IRS 2001 або вартості компанії, що займається страхуванням життя, для індивідуального стандартного однорічного полісу на один рік.
Якщо страхувальник передчасно помирає, бенефіціари полісу страхування життя отримують допомогу на випадок смерті, за вирахуванням будь-якої грошової вартості полісу, без оподаткування податком на прибуток. Будь-яка оподатковувана економічна вигода, сплачена учасником за життя, може бути відшкодована без оподаткування з грошової вартості. Решта грошової вартості може залишатися в плані або оподатковуватися як кваліфікований розподіл плану. Тим НЕ менше, будь-яка смерть виплачується від політики в кваліфікованому плані входять в померлого майні для державних і федеральних податків нерухомості розрахунків.
Короткий огляд
Якщо ви виходите на пенсію або план припиняється, поліс можна придбати та передати у безповоротний трест зі страхування життя, передати страхувальнику, здати з залишком грошової вартості, що залишився в плані, або продати страхувальнику або довіристому тресту, створеному страхувальник.
Стратегії виходу
Після виходу на пенсію або якщо план був припинений, у ньому є кілька варіантів щодо страхування життя. З будь-яким із цих варіантів, залишкове значення у кваліфікованому плані може бути передане до ІРА.
Поліс можна придбати та передати у безповоротний трест зі страхування життя. Якщо грамотно структурувати допомогу на випадок смерті, вона залишатиметься неоподатковуваною за доходи та майно.
Передайте право власності на поліс страхувальнику. Грошова вартість полісу повинна бути визнана оподатковуваним доходом у році розподілу, і якщо страхувальник не досяг віку 59 років, можуть застосовуватися штрафи.
Здайте політику, і грошова вартість залишиться в кваліфікованому плані. Однак це означає, що страхувальник відмовляється від страхування життя.
Поліс може бути проданий страхувальнику або тресту, який надає донор, створений страхувальником. Поки поліс продається за справедливою ринковою вартістю, негайне зобов’язання з податку на прибуток не виникає. Це дозволяє страхувальнику зберегти покриття. Коли поліс виходить за межі кваліфікованого плану, страхувальник може внести будь-які зміни, які вони бажають, до покриття, щоб задовольнити свої потреби щодо виходу на пенсію та планування нерухомості. Однак існують спеціальні правила, які визначають, що можуть робити члени сім’ї, які володіють понад 50% бізнесу, купуючи поліс страхування життя з пенсійного плану.