Управління активами

Що таке управління активами?

Управління активами – це спрямування всього або частини портфеля клієнта установою фінансових послуг, як правило, інвестиційним банком або фізичною особою. Установи пропонують інвестиційні послуги поряд із широким спектром традиційних та альтернативних пропозицій продуктів, які можуть бути недоступні пересічному інвестору.

Розуміння управління активами

Управління активами означає управління інвестиціями від імені інших осіб. Процес, по суті, має подвійний мандат – оцінка активів клієнта з плином часу при зменшенні ризику. Існують мінімальні інвестиції, а це означає, що ця послуга, як правило, доступна приватним особам з високим рівнем власного капіталу, державним структурам, корпораціям та фінансовим посередникам.

Роль менеджера з активів полягає у визначенні того, які інвестиції робити або уникати, щоб збільшити портфель клієнта. Суворі дослідження проводяться з використанням як макро, так і мікроаналітичних інструментів. Це включає статистичний аналіз переважаючих ринкових тенденцій, інтерв’ю з представниками компанії та все інше, що допомогло б досягти заявленої мети оцінки активів клієнта. Найчастіше радник інвестує в такі продукти, як власний капітал, фіксований дохід, нерухомість, товари, альтернативні інвестиції та пайові фонди.

Рахунки, що знаходяться у фінансових установах, часто включають привілеї на виписку чеків, кредитні картки, дебетові картки, маржинальні позики, автоматичне переміщення залишків готівки у фонд грошового ринку та брокерські послуги.

Коли фізичні особи вносять гроші на рахунок, вони, як правило, потрапляють у фонд грошового ринку, який пропонує більшу віддачу, яку можна знайти на звичайних ощадних та чекових рахунках. Власники рахунків можуть вибирати між коштами, що підтримуються Федеральною компанією із страхування депозитів (FDIC), та коштами, що не є FDIC. Додатковою вигодою для власників рахунків є те, що всі їхні банківські послуги та потреби в інвестуванні можуть обслуговуватися однією й тією ж установою, а не мати окремий брокерський рахунок та банківські варіанти.

Такі типи рахунків були результатом прийняття Закону Гремма-Ліча-Блілі в 1999 році, який замінив Закон Гласса-Стіґолла. Закон Гласса-Стігола 1933 р. Був створений під час Великої депресії і не дозволяв фінансовим установам пропонувати як банківські послуги, так і послуги безпеки.

Приклад установи з управління активами

Merrill Lynch пропонує рахунок для управління готівкою (CMA), щоб задовольнити потреби клієнтів, які хочуть використовувати банківські та інвестиційні варіанти на одному транспортному засобі під одним дахом. Рахунок надає інвесторам доступ до персонального фінансового консультанта. Цей радник пропонує поради та цілий ряд інвестиційних варіантів, які включають первинні публічні розміщення  (IPO), в яких може брати участь Merrill Lynch, а також операції в іноземній валюті.

Процентні ставки за депозитами готівкою є багаторівневими. Депозитні рахунки можуть бути пов’язані між собою, щоб усі прийнятні кошти сукупно отримали відповідну ставку. Цінні папери, що знаходяться на рахунку, потрапляють під захисну парасольку Корпорації захисту інвесторів у цінні папери (SIPC). SIPC не захищає активи інвесторів від невід’ємного ризику, а навпаки, захищає ці активи від фінансових збоїв самої брокерської фірми.

Поряд із типовими послугами з написання чеків, рахунок пропонує доступ по всьому світу до автоматизованих банкоматів Bank of America (ATM) без комісії за транзакції. Доступні послуги з оплати рахунків, перекази коштів та банківські перекази. Додаток MyMerrill дозволяє користувачам отримати доступ до облікового запису та виконувати ряд основних функцій через мобільний пристрій. Рахунки, що мають понад 250 000 доларів США відповідних активів, обходять як річну плату в розмірі 125 доларів США, так і оцінку в розмірі 25 доларів США, що застосовуються до кожного проведеного субрахунку.

Питання що часто задаються