Перестрахування від катастрофи
Що таке перестрахування від катастрофи?
Перестрахування від катастрофи купується страховою компанією з метою зменшення його схильності до фінансових ризиків катастрофічної події. Перестрахування від катастрофи дозволяє страховику перенести частину або всі ризики, пов’язані з полісами, які він бере на себе в обмін на частину премій, які він отримує від страхувальників.
Ключові винос
- Перестрахування від катастрофи купується страховою компанією з метою зменшення його схильності до фінансових ризиків катастрофічної події.
- Це дозволяє страховим компаніям перекласти деякі або всі ризики, пов’язані з полісами, які вона бере на себе в обмін на частину премій, які вона бере на страхування.
- Хоча і трапляються рідко, катастрофи трапляються, що призводить до великої кількості вимог, які потенційно можуть зіпсувати діяльність неперестрахованого страховика.
- Перестраховики усвідомлюють ризики, на які вони пойдуть, використовуючи складні моделі ймовірності катастрофи та стягуючи високі ціни на покриття.
Розуміння перестрахування від катастрофи
Перестрахування, інакше відоме як “страхування для страхових компаній”, – це варіант, який дозволяє страховикам передавати частини своїх портфелів ризиків іншим сторонам. Страховик або цедент продає фіксований відсоток свого бізнесу перестраховику, зобов’язуючи його сплатити частину або весь рахунок, якщо буде пред’явлена претензія щодо одного з полісів, який він придбав в обмін на частку страхової премії – з клієнтів платіжних платежів стягується плата за певним планом.
Перестрахування від катастрофи конкретно передбачає передачу підрядникам деяких фінансових ризиків, пов’язаних з масштабними катастрофічними подіями, що включають такі стихійні лиха, як землетруси, повені та урагани, а також техногенні катастрофи, включаючи заворушення чи теракт.
Купівля захисту від цих ризиків, як правило, є ретельно продуманим рішенням для страхової компанії. Катастрофи трапляються рідко і навряд чи трапляються часто. Тим не менш, коли вони страйкують, розмір шкоди, яку вони завдають, може бути приголомшливим. Раптом страховик може зіткнутися з великою кількістю претензій відразу, накопичуючи збитки, які можуть змусити його припинити займатися новим бізнесом або відмовити в поновленні існуючої політики.
75 мільярдів доларів
За оцінками загальних глобальних економічних збитків від природних та техногенних катастроф у першій половині 2020 року, за даними страховика Swiss Re.
Оскільки перестрахувальники вимагатимуть частину премій в обмін на ризик, страховики повинні збалансувати частоту використання перестрахування з вигодою, яку отримують за зменшення ризику. Страховики визначають, на скільки ризикують катастрофи, які вони готові взяти на себе в рамках своєї андеррайтингової діяльності, та визначають, наскільки вони схильні до катастроф, виходячи з політики, яку вони створюють.
Переваги та недоліки перестрахування від катастрофи
Без перестрахування вимоги, висунуті після катастрофи, надходили б від операційного грошового потоку страховика (OCF), від боргового фінансування або від ліквідації активів. Вплив може бути руйнівним і потенційно вивести страховика з бізнесу, зробивши відмову у висвітленні таких подій або перестрахування від катастрофи життєздатним варіантом.
Короткий огляд
Як правило, катастрофи виключаються зі стандартних полісів страхування власників житла.
Проблема полягає в тому, що ціни на перестрахування від катастрофи часто можуть бути надмірними. Перестрахувальники не використовувати тривалий досвід період при розробці моделі ціноутворення, вважаючи за краще замість цього використовувати моделі ризики впливу від поточних подій або подій, які можна передбачити. Це означає, наприклад, що перестраховики будуть дивитись на те, як підвищення рівня океану та глобальне потепління можуть збільшити ймовірність майбутніх ураганів, а не на скільки ураганів відбувалося в історії.
Співвідношення страхових внесків від катастрофи до втрат, які страховик може очікувати від катастрофи, може бути високим. Це може відштовхнути страхові компанії від придбання перестрахування від великих катастроф та до перестрахування для менших подій.
Особливі міркування
Сучасні моделі прогнозування катастрофи використовують найновіші наукові та технічні знання, використовують величезну обчислювальну потужність, що стала можливою завдяки останнім досягненням ІТ, і часто конфігуруються з використанням нових катастроф.
Моделі катастрофи можуть аналізувати ризики на рівні локації, а потім будувати результати на рівні локації до рівня портфеля. Це відрізняється від підходу кривої експозиції, який базується на сукупній експозиції.