Операція з пов’язаними сторонами
Що таке операція з пов’язаною стороною?
Термін операція із пов’язаною стороною стосується угоди або домовленості, укладеної між двома сторонами, до яких приєдналися раніше існуючі ділові відносини або спільний інтерес. Компанії часто шукають ділових угод із сторонами, з якими вони знайомі або мають спільний інтерес. Незважаючи на те, що операції з пов’язаними сторонами є легальними, вони можуть створювати конфлікт інтересів або призвести до інших незаконних ситуацій. Державні компанії повинні розкрити ці операції.
Ключові винос
- Операція з пов’язаною стороною – це домовленість між двома сторонами, які вже мали ділові відносини.
- Деякі, але не всі операції із пов’язаними сторонами несуть природжений потенціал для конфлікту інтересів, тому регуляторні органи ретельно вивчають їх.
- Якщо не встановити прапорець, зловживання операціями з пов’язаними сторонами може призвести до шахрайства та фінансового збитку для всіх залучених сторін.
- Американські регуляторні органи гарантують, що операції з пов’язаними сторонами є безконфліктними і не впливають негативно на вартість акціонерів або прибуток корпорації.
Розуміння операцій із пов’язаними сторонами
Нерідкі випадки, коли компанії ведуть бізнес з людьми та організаціями, з якими вони вже мають стосунки. Цей вид ділової діяльності називається операцією з пов’язаними сторонами. Найпоширенішими типами пов’язаних сторін є філії бізнесу, групи акціонерів, дочірні компанії та компанії, що належать меншості. Операції з пов’язаними сторонами можуть включати купівлю- продаж, оренду, угоди про надання послуг та позики.
Як зазначалося вище, такі види операцій не обов’язково є незаконними. Але вони можуть затьмарити ділове середовище, приводячи до конфлікту інтересів, оскільки виявляють сприятливе ставлення до найближчих партнерів, що наймають бізнес. Розглянемо компанію, яка наймає бізнес великого акціонера для реконструкції своїх офісів. У деяких випадках операції з пов’язаними сторонами повинні затверджуватися консенсусом керівництва або радою директорів компанії. Ці операції також обмежують конкуренцію на ринку.
У США органи контролю за цінними паперами допомагають забезпечити безконфліктність операцій із пов’язаними сторонами та не впливати негативно на вартість акціонерів або прибуток корпорації. Наприклад, 10-й квартал та щорічних звітах 10-K. Таким чином, багато компаній мають політику та процедури дотримання, які визначають, як документувати та здійснювати операції з пов’язаними сторонами.
Короткий огляд
Про операції з пов’язаними сторонами слід звітувати прозоро, щоб гарантувати, що всі дії є законними та етичними та не загрожують вартості акціонерів.
Служба внутрішніх доходів (IRS) також перевіряє операції з пов’язаними сторонами на предмет конфлікту інтересів. Якщо він виявить конфлікти, то Податкова служба не дозволить отримати податкові пільги, передбачені в результаті операції. Зокрема, IRS ретельно вивчає продаж майна між пов’язаними сторонами та виплати, що підлягають сплаті, між пов’язаними сторонами.
Особливі міркування
Рада зі стандартів фінансового обліку (FASB), яка встановлює правила бухгалтерського обліку для державних та приватних компаній, а також некомерційних організацій у США, має стандарти бухгалтерського обліку операцій із пов’язаними сторонами. Деякі з цих стандартів включають моніторинг конкурентоспроможності платежів, умов оплати, грошових операцій та санкціонованих витрат.
Хоча існують правила та стандарти щодо операцій із пов’язаними сторонами, їх аудит, як правило, важко перевірити. Власники та менеджери несуть відповідальність за розкриття інформації про пов’язані сторони та їх інтереси, але якщо вони затримають розголошення з метою особистої вигоди, операції можуть залишитися невизначеними. Операції із пов’язаними сторонами можуть реєструватися серед подібних звичайних операцій, що ускладнює їх розрізнення. Приховані транзакції та нерозкриті стосунки можуть призвести до неправильно завищеного заробітку, навіть шахрайства.
1:40
Приклад операції з пов’язаною стороною
Enron – американська енергетична та сировинна компанія, що базується в Х’юстоні. У сумнозвісному скандалі 2001 року компанія використовувала операції пов’язаних сторін із спеціальними організаціями, щоб допомогти приховати мільярди доларів боргу від невдалих бізнес-підприємств та інвестицій. Зв’язані сторони ввели в оману раду директорів, їх комітет з аудиту, працівників, а також громадськість.
Ці шахрайські операції з пов’язаними сторонами призвели до банкрутства Enron, тюремних вироків для його керівників, втрати пенсій та заощаджень службовців та акціонерів, а також розорення та закриття Артура Андерсена, аудитора Enron, якого було визнано винним у федеральних злочинах та порушеннях SEC.
Ця фінансова катастрофа призвела до розробки Закону Сарбейнса-Окслі від 2002 року, який встановив нові та розширив існуючі вимоги до правління державних компаній, керівництва та бухгалтерських фірм США, включаючи конкретні правила, що обмежують конфлікт інтересів, що виникає в результаті операцій із пов’язаними сторонами.