Довічна шапка

Що таке довічна шапка?

Термін обмеження терміну дії відноситься до максимальної процентної ставки, допустимої за іпотечним кредитом із регульованою ставкою  (ARM). Ця межа застосовується до всієї тривалості іпотеки. 

Довічні обмеження обмежують ризики, пов’язані зі значним збільшенням процентної ставки протягом строку дії іпотечного кредиту для позичальника, але можуть створювати процентний ризик для позикодавця, якщо ставки зростуть в достатній мірі.

Як працюють довічні шапки

На ринку існує багато різних видів іпотечних продуктів. Позичальники мають можливість вибору продуктів із фіксованою ставкою, де процентна ставка є постійною протягом усього терміну позики. Оскільки ставка є постійною, люди з іпотекою із фіксованою ставкою можуть прогнозувати витрати, пов’язані з їх іпотекою. З іншого боку, процентні ставки за іпотечними кредитами з регульованою ставкою (змінною) змінюються протягом усього терміну дії позики. Він є постійним для початкового періоду, після чого він регулярно коригується, поки позика не буде виплачена.

Умови ARM вказані в описі самого продукту.Наприклад, ARM 5/1 вимагає фіксованої процентної ставки протягом п’яти років з подальшою змінною процентною ставкою, яка скидається кожні 12 місяців.Позичальники часто можуть вибирати між структурою обмеження відсоткової ставки 2-2-6 або 5-2-5.У цих цитатах перше число відноситься до першого обмеження збільшення, друге число – це періодичне обмеження збільшення на 12 місяців, а третє число – обмеження протягом усього життя.

Початкові та періодичні обмеження обмежують суму, на яку процентна ставка за іпотечним кредитом може зростати в будь-яку окрему дату коригування процентної ставки. Час життя кришка, однак, максимальна процентна ставка, що позичальник повинен заплатити в протягом усього терміну. Формулювання вартості довічного обмеження відображає відсоток збільшення від початкової процентної ставки. Наприклад, якщо ARM із фіксованим періодом має початкову фіксовану процентну ставку 5% та обмеження упродовж життя 5%, максимально допустима процентна ставка становить 10%.

Довічні обмеження є частиною структури обмеження процентних ставок ARM і можуть мати декілька форм. Кредитори мають можливість гнучко налаштовувати обмеження процентних ставок поряд із початковим, періодичним та строком дії. 

Особливі міркування

Розуміння того, як працюють обмеження, може допомогти позичальникам визначити свої щомісячні платежі, якщо ARM досягне максимального терміну служби Незважаючи на те, що граничний термін життя важливий для розуміння, це лише одна з цифр, яка визначає структуру іпотечного кредиту з регульованою ставкою. Інші важливі терміни, які повинен знати позичальник, включають:

• Початкова процентна ставка, яка є вступним курсом за регульованими або плаваючим процентній ставці по позиках, як правило, нижче переважаючі процентних ставок, яка залишається незмінною в протягом періоду від шести місяців до 10 років. 
• Ковпачок початкової швидкості регулювання  максимальної сума швидкість може переміщатися по першому запланованої дати коригування. 
• Періодична швидкість регулювання  є регулюванням максимально допустимої в протягом одного інтервалу регулювання кредиту з регульованою швидкістю.
• Мінімальна ставка  – це узгоджена ставка в нижчому діапазоні ставок, пов’язана з продуктом позики з плаваючою ставкою.
• Обмеження  процентної ставки  подібне до, а іноді його називають обмеженням протягом усього життя. Однак обмеження процентної ставки зазвичай виражається як абсолютний відсоток. Наприклад, в договірних умовах іпотеки може бути зазначено, що максимальна процентна ставка ніколи не може перевищувати 15%.