SEC Форма F-3

Що таке SEC-форма F-3?

SEC Форма F-3 – це регулятивна форма для реєстрації цінних паперів, яка використовується іноземними приватними  емітентами,  які відповідають певним критеріям.За необхідності, ця форма, також відома як “Заява про реєстрацію”, повинна подаватися до Комісії з цінних паперів та бірж (SEC) відповідно до Закону процінні папери1933 року.

Розуміння форми SEC-F-3

Іноземні приватні емітенти, глобальна капіталізація яких перевищує 75 мільйонів доларів США та які звітували згідно із Законом про біржі цінних паперів 1934 року протягом як мінімум одного року, повинні подати форму F-3.Він також використовується відповідними іноземними приватними емітентами для реєстрації пропозицій неконвертованих цінних паперів інвестиційного класу.

Форма F-3 дозволяє SEC досягти цілей Закону про цінні папери  1933 року, а саме шляхом забезпечення доступу інвесторів до важливої ​​інформації про будь-які пропоновані цінні папери. Написання повної картини підвищує прозорість і повинно допомогти запобігти шахрайству при продажу пропонованих цінних паперів.

Закон про цінні папери, який часто називають законом “про правду в цінних паперах”, був прийнятий Конгресом США після обвалу фондового ринку 1929 року. Форма F-3 та інші форми подаються для того, щоб надати істотні факти про цінні папери компанії після їх реєстрації.

Вимоги до форми SEC-F-3

Відповідно до Закону про цінні папери, компанія повинна відповідати певним умовам, щоб використовувати форму F-3 для реєстрації. Реєстранти повинні мати або клас цінних паперів, зареєстрований відповідно до розділу 12 (g) Закону про цінні папери, який також називається Законом про біржу, або зобов’язаний подавати звіти відповідно до розділу 15 (d), і повинен подавати принаймні один раз на рік звіт за допомогою форми 20-F, форми 10-K або форми 40-F – як вимагає Закон про біржу.

Реєстранти не повинні виплачувати дивіденди або будь-які внески, що тонуть, за привілейованими акціями, а також не сплачувати заборгованість за будь-які платежі за позичені гроші або будь-яку довгострокову оренду. Якщо реєстрант є дочірньою компанією, що володіє більшістю акцій, пропозиції щодо забезпечення також можуть бути зареєстровані за формою F-3 – за умови, що дочірня компанія відповідає необхідній серії вимог щодо прийнятності.